لقد كان هذا أسبوعًا هبوطيًا آخر في وول ستريت، حيث سجلت جميع المتوسطات الرئيسية الثلاثة خسائر حادة على الرغم من ارتدادها يوم الجمعة. وانخفض مؤشر ستاندرد آند بورز 500 وناسداك الذي تغلب عليه أسهم التكنولوجيا 2.3% و2.9% هذا الأسبوع على التوالي، في حين خسر مؤشر داو جونز الصناعي 1.5%. هناك الكثير من الأسباب التي تجعل المستثمرين يبيعون الأسهم. حدد جيم كريمر ستة في “المال المجنون” يوم الخميس: أسعار الفائدة المرتفعة: وهذا يعني عوائد أفضل خالية من المخاطر في سوق السندات وانخفاض القيمة الحالية للأسهم. ضعف الاقتصاد الكلي: ويشمل ذلك المخاوف بشأن صحة المستهلكين. الخوف من التخلي عن المكاسب: من المرجح أن يحتفظ مديرو الأموال بالمكاسب عن طريق بيع أفضل الأسهم أداءً منذ بداية العام حتى الآن مع اقتراب الربع الرابع. الاحتياطي الفيدرالي: أشار البنك المركزي هذا الأسبوع إلى أنه يخطط لإبقاء أسعار الفائدة مرتفعة لفترة أطول للتغلب على التضخم. المناخ السياسي: قد تؤدي المواجهة بين مجلس النواب الذي يسيطر عليه الجمهوريون ومجلس الشيوخ الذي يقوده الديمقراطيون بشأن الإنفاق إلى إغلاق الحكومة. الضربات: لا تهدد ضربات UAW ضد شركات صناعة السيارات الثلاث الكبرى في الولايات المتحدة قطاع السيارات فحسب، بل النظام البيئي بأكمله الذي يدعمه. الخبر السار: ليس الكثير من هذا خبرًا حقًا. لقد كانت المعدلات مرتفعة طوال العام، لكن ذلك لم يمنع أسهم التكنولوجيا من الارتفاع. مخاوف الركود؟ أيضا قبعة قديمة. لم يغير بنك الاحتياطي الفيدرالي لهجته حقًا. الجمود في العاصمة هو القاعدة. نحن نراقب عن كثب إضراب نقابة عمال السيارات المتحدين. قالت النقابة يوم الجمعة إنها تعمل على توسيع الإضرابات لتشمل 38 موقعًا للتوزيع عبر 20 ولاية تستهدف جنرال موتورز (GM) وStellantis (STLA)، وأنها لن تبدأ المزيد من الإضرابات في النادي الذي يحمل Ford Motor (F) نظرًا لأنه جادة في التوصل إلى اتفاق. ومع ذلك، نعتقد أن تأثير هذه الإضرابات سيكون محدودا، وأن الذكاء الاصطناعي يمكن أن يساعد هذه الشركات على تعويض الأجور المرتفعة وتحسين الإنتاجية. نحن ننظر إلى مديري الصناديق الذين يحجزون الأرباح كهدية للمستثمرين الأفراد، الذين يمكنهم شراء شركات عالية الجودة بأسعار أقل. وكما أكد جيم في اجتماعنا الشهري يوم الخميس، يجب أن نكون مستعدين للارتفاع الكبير في الأسهم الذي نشهده تاريخياً عندما يفوز بنك الاحتياطي الفيدرالي في معركته ضد التضخم. وقال كريمر: “نحن بحاجة إلى الشراء، وليس البيع، لأن هناك الكثير من الشركات التي تعمل بشكل جيد على الرغم من بنك الاحتياطي الفيدرالي، ومهمتنا هي العثور عليها قبل انتهاء الدورة حتى لا نفوت التحرك للأعلى الذي يحدث دائمًا تقريبًا”. وفي الواقع، قمنا في وقت متأخر من يوم الجمعة بشراء 50 سهمًا في شركة Stanley Black & Decker (SWK). تمتلك مؤسسة Jim Cramer’s Charitable Trust الآن 625 سهمًا في SWK، مما يزيد وزنها في المحفظة إلى 1.87% من 1.72%. في انتظار الأسبوع المقبل: العديد من التحديثات المهمة للاقتصاد الكلي وبعض الأحداث الرئيسية للشركة. الإصدارات الاقتصادية: سيصدر تقرير مبيعات المنازل الجديدة لشهر أغسطس يوم الثلاثاء وتقرير مبيعات المنازل المعلقة يوم الخميس. وكلاهما مهم، حيث أن القدرة على تحمل التكاليف لا تزال تحت ضغط هائل حيث أن معدلات الرهن العقاري وصلت إلى أعلى مستوياتها منذ أكثر من عقدين من الزمن وأسعار القائمة ثابتة. تعد أسعار المساكن الثابتة أيضًا عنصر مراقبة رئيسيًا لبنك الاحتياطي الفيدرالي حيث يقرر المسار المستقبلي لأسعار الفائدة. ومع ذلك، فإن التقرير الأكثر أهمية هو تقرير الإنفاق الشخصي والدخل، والذي سيصدر يوم الجمعة ويتضمن المقياس المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي للتضخم، وهو مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي. نحن نبحث عن أي علامات تشير إلى أن التضخم مستمر في الاعتدال. وقد وجه بنك الاحتياطي الفيدرالي بأن تظل أسعار الفائدة مرتفعة لفترة أطول، لكننا نعلم أن البيانات هي التي ستملي في النهاية تصرفات البنك المركزي – كما ينبغي. الأرباح: تقارير اسم النادي كوستكو (COST) يوم الثلاثاء بعد جرس الإغلاق. من المتوقع حدوث بعض المفاجآت منذ أن تكشف كوستكو عن بيانات المبيعات شهريًا. ومع ذلك، سنركز على ما تقوله الإدارة حول مزيج المبيعات واتجاهات حركة المرور وديناميكيات تكلفة المدخلات. تساعد كل نقاط البيانات هذه في تحسين وجهة نظرنا حول صحة المستهلك وتحديد أولويات الإنفاق. حدث Meta الكبير: ستعقد Key Holding Meta Platforms (META) مؤتمر Connect السنوي الأسبوع المقبل يومي 27 و28 سبتمبر. وسيركز الحدث الافتراضي على الذكاء الاصطناعي والواقع الافتراضي/المختلط/المعزز. يمكن للأعضاء حضور هذا الحدث. افتتح المحللون في Citi يوم الجمعة “مراقبة تحفيزية إيجابية لمدة 90 يومًا” على أسهم Meta. تهدف المكالمة إلى التقاط كل من حدث Connect والأرباح القادمة في أواخر أكتوبر، حيث قال المحللون إن تحديثات التتبع الأخيرة تظهر أن Meta تستحوذ على حصة من سوق الإعلان عبر الإنترنت الأوسع. فيما يلي الملخص الكامل لجميع البيانات المحلية المهمة في الأسبوع المقبل. الاثنين 25 سبتمبر قبل الجرس: THOR Industries (THO) الثلاثاء 26 سبتمبر، الساعة 10 صباحًا بالتوقيت الشرقي: مبيعات المنازل الجديدة قبل الجرس: Cintas Corp (CTAS)، Ferguson (FERG)، TD SYNNEX (SNX)، United Natural Foods (UNFI) ) بعد الجرس: Costco (COST)، MillerKnoll (MLKN) الأربعاء 27 سبتمبر، الساعة 8:30 مساءً بالتوقيت الشرقي: السلع المعمرة قبل الجرس: Paychex (PAYX) بعد الجرس: Micron Tech (MU)، Concentrix Corp (CNXC)، HB Fuller (FUL)، Worthington (WOR) الخميس 27 سبتمبر، الساعة 8:30 صباحًا بالتوقيت الشرقي: مطالبات البطالة الأولية الساعة 8:30 صباحًا بالتوقيت الشرقي: مؤشر الناتج المحلي الإجمالي 10 صباحًا بالتوقيت الشرقي: مبيعات المنازل المعلقة قبل الجرس: Accenture (CAN)، CarMax (KMX)، Jabil (JBL) بعد الجرس: Nike (NKE)، BlackBerry (BB)، Vail Resorts (MTN) الجمعة 29 سبتمبر الساعة 8:30 صباحًا بالتوقيت الشرقي: نفقات الاستهلاك الشخصي قبل الجرس: الكرنفال (CCL) (انظر هنا للحصول على قائمة كاملة بأسهم صندوق Jim Cramer’s Charitable Trust الطويل.) باعتبارك مشتركًا في CNBC Investing Club مع Jim Cramer، ستتلقى تنبيهًا تجاريًا قبل أن يقوم Jim بالتداول. ينتظر جيم 45 دقيقة بعد إرسال تنبيه تجاري قبل شراء أو بيع سهم في محفظة صندوقه الخيري. إذا تحدث جيم عن سهم ما على تلفزيون CNBC، فإنه ينتظر 72 ساعة بعد إصدار تنبيه التداول قبل تنفيذ التداول. تخضع معلومات نادي الاستثمار المذكورة أعلاه لشروطنا وأحكامنا وسياسة الخصوصية، بالإضافة إلى إخلاء المسؤولية الخاص بنا. لا يوجد أو يتم إنشاء أي التزام أو واجب ائتماني بموجب استلامك لأي معلومات مقدمة فيما يتعلق بالنادي الاستثماري. لا يتم ضمان أي نتائج أو أرباح محددة.
أعضاء ومؤيدو عمال السيارات المتحدون (UAW) على خط اعتصام خارج مجمع تجميع Stellantis NV Toledo في تولديو، أوهايو، الولايات المتحدة، يوم الجمعة 22 سبتمبر 2023.
إميلي إلكونين | بلومبرج | صور جيتي
لقد كان هذا أسبوعًا هبوطيًا آخر في وول ستريت، حيث سجلت جميع المتوسطات الرئيسية الثلاثة خسائر حادة على الرغم من ارتدادها يوم الجمعة. وانخفض مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وناسداك الذي تغلب عليه أسهم شركات التكنولوجيا 2.3% و2.9% هذا الأسبوع على التوالي، في حين خسر مؤشر داو جونز الصناعي 1.5%.
