إن صفقة شركة شيفرون لشراء شركة هيس الأسبوع الماضي مقابل 53 مليار دولار تمنح الشركات الأمريكية الكبرى إمكانية الوصول إلى واحدة من أهم الآفاق المستقبلية في صناعة الموارد العالمية: نفط جويانا البالغ 11 مليار برميل من النفط البحري.
لم يكن هناك اهتمام يذكر بإمكانات الدولة الواقعة في أمريكا اللاتينية كمنتج للوقود الأحفوري عندما بدأت شركة إكسون موبيل في استكشاف مياه غيانا بحثًا عن النفط في عام 2008. وتغير ذلك في عام 2015 عندما قام كونسورتيوم بقيادة إكسون، بما في ذلك شركة هيس والعملاق الصيني كنوك، باكتشاف مهم في حقل غيانا. حقل ليزا، في منطقة ستابروك بمساحة 6.6 مليون فدان.
وحقق الكونسورتيوم أكثر من 30 اكتشافًا مهمًا منذ ذلك الحين، وتم الإعلان عن آخرها يوم الخميس. من المفترض أن يساعد التدفق المستمر لإنتاج النفط في الحفاظ على أعمال النفط الخام لشركة إكسون – والآن شركة شيفرون – لعقود من الزمن.
وينبغي لها أيضاً أن تحول واحدة من أفقر دول أميركا اللاتينية، التي لا يتجاوز عدد سكانها 800 ألف نسمة. وارتفع إنتاج النفط من الصفر إلى 390 ألف برميل يوميا العام الماضي. يمكن أن يؤدي التكثيف السريع غير المعتاد إلى رفع الإنتاج إلى 1.2 مليون برميل يوميًا بحلول عام 2027 – أي ما يعادل حوالي ثلث الإنتاج اليومي الحالي لشركة إكسون.
وفي العام الماضي، نما اقتصاد غيانا بنسبة قياسية بلغت 62.3 في المائة، وهو أعلى معدل في العالم، مع تدفق أموال النفط. ويتوقع صندوق النقد الدولي أن يتوسع بنسبة 38 في المائة أخرى في عام 2023.
ويأتي صعودها في الوقت الذي يخطط فيه العالم للابتعاد عن الوقود الأحفوري، ويعترض الناشطون في مجال المناخ على مبدأ مواصلة تطوير النفط والغاز، ويشعر المعارضون بالقلق بشأن التاريخ المتقلب لشركات النفط في العمل في البلدان الفقيرة.
ومع ذلك، يبدو أن استثمارات شركات النفط الكبرى في الولايات المتحدة ستجعل من غيانا واحدة من آخر الدول النفطية التي ظهرت في عصر النفط.
“إنها جوهرة في تاج إكسون موبيل. إنه مورد مهم. وقال أليستر روتليدج، رئيس شركة إكسون في غيانا، لصحيفة فايننشال تايمز: “إنها تتناسب بشكل جيد للغاية مع القدرة التنفيذية لشركة إكسون موبيل”.
“من الواضح أن ما يجذب شركة شيفرون هو أن شركة إكسون موبيل تعمل على مستوى عالٍ للغاية. . . “من الاكتشاف الأول في عام 2015 إلى أول نفط في عام 2019. أعني أنه لم يُسمع عن تطوير مورد جديد في حوض جديد تمامًا حيث لا توجد بنية تحتية موجودة في هذا الإطار الزمني القصير.”
وقد وصف محللو وول ستريت الاستثمار الذي تقوده شركة إكسون في غيانا بأنه “أفضل صفقة نفط في التاريخ الحديث”. ولديها سعر تعادل منخفض يتراوح بين 25 إلى 35 دولارًا للبرميل في الوقت الذي تتجاوز فيه أسعار النفط العالمية 90 دولارًا للبرميل. لكن الشركة الأمريكية العملاقة ومشروعها في غيانا أثارا انتقادات أيضًا.
وينتج مجمع ستابروك خامًا خفيفًا عالي الجودة، والذي يتميز بكثافة غازات دفيئة أقل بنسبة 30 في المائة من متوسط محفظة إكسون. لكن الناشطين في مجال المناخ يحذرون من أن الحجم الهائل للاحتياطيات يجعلها “قنبلة كربونية” من شأنها تسريع تغير المناخ إذا تم إنتاجها. كما أنهم يشعرون بالقلق بشأن الأضرار المحتملة الناجمة عن الحفر البحري في بيئة غيانا البكر.
ويحذر آخرون من أن غيانا تخاطر بالوقوع ضحية “لعنة الموارد”، حيث تؤدي ثروات الموارد الطبيعية المفاجئة إلى تفريغ الصناعات المحلية الأخرى وتوليد الانقسام السياسي والفساد. ويؤكد النزاع المرير حول نقل السلطة بعد الانتخابات العامة لعام 2020 على الهشاشة السياسية لبلد منقسم على أسس عرقية.
وقال توم ميترو، وهو زميل بارز في مركز الاستثمار المستدام بجامعة كولومبيا ومدير سابق لشركة شيفرون ساعد في التفاوض على عقودها في دول من بينها أنجولا: “هناك مئات الملايين يذهبون إلى بلد قليل السكان، لذا فهم لا يشكون”. نيجيريا وبابوا غينيا الجديدة.
لكنه وخبراء آخرون يجادلون بأن عقد تقاسم الإنتاج الموقع مع جويانا في عام 2016 يعتبر سخيا بشكل غير مبرر لشركة إكسون، ويقول البعض إنه يجب إعادة التفاوض عليه.
قال ميترو: “لقد كانت صفقة رائعة على نحو غير عادي”.
والآن أصبح لدى حكومة جويانا الأموال المخصصة للمستشفيات، والإسكان، والنقل، والبنية الأساسية لإدارة الفيضانات، وصندوق الثروة السيادية، وهو ما من شأنه أن يعزز المالية العامة. لكن الأرباح القياسية التي حققتها شركة إكسون في العام الماضي، وشراء شركة شيفرون لحصة هيس البالغة 30 في المائة في منطقة ستابروك، أدت إلى تجدد التدقيق في شروط العقد.
في تلك الصفقة، وافقت غيانا على تقسيم الأرباح بنسبة 50:50 مع المطورين الذين أرادت جذبهم. لكن ما يصل إلى ثلاثة أرباع الإيرادات يذهب أولاً لتغطية تكاليف الكونسورتيوم. ومن بين الامتيازات الأخرى، وافقت غيانا أيضًا على دفع دخل الشركات وضريبة الشركات من حصتها في الأرباح.
يشير ميترو إلى عدم وجود بند “السياج”. الإيرادات من مواقع النفط المنتجة بالفعل – مثل حقل ليزا – ليست محاطة بسياج، ولكن يمكن استخدامها لاسترداد تكاليف التنقيب عبر المواقع الأخرى في المنطقة. وأعرب صندوق النقد الدولي عن “قلقه” في عام 2019 من أن هذا قد “يؤثر على التدفق المتوقع لإيرادات النفط الحكومية”.
وقال جراهام كيلاس، المحلل في شركة وود ماكنزي الاستشارية، إن إقامة سياج له عيوبه. وقال: “(غويانا) يمكنها الحصول على المزيد من الأموال من ليزا بشكل أسرع، لكنها ستحصل على الأموال من المشروع التالي بشكل أبطأ”.
وقال إن الشروط المالية “مناسبة”. “كانت المخاطر عالية للغاية. . . وفي عمليات الاستكشاف عالية المخاطر والتكلفة في المياه العميقة، يمكن أن يحدث أي شيء.
ويقول ميترو إن المخاطر كانت أقل لأن إكسون كانت قد اكتشفت بالفعل ليزا عندما وقعت الصفقة مع جويانا. وقال: “من كل الأدلة، عرفت إكسون أنه سيكون اكتشافا كبيرا”.
يشير توم سانزيلو، مدير التحليل المالي في معهد اقتصاديات الطاقة والتحليل المالي، إلى مشاكل محتملة في غيانا بعد سنوات من الآن، عندما ينضب الإنتاج ويتعين على شخص ما أن يدفع مقابل إيقاف البنية التحتية النفطية.
قال سانزيلو: “إنها تشبه الكراسي الموسيقية”. “عندما تتوقف الموسيقى، من يستفيد ومن يبقى بلا كرسي؟”
تتضمن ممارسات الصناعة عادةً إنشاء صندوق لتغطية تكاليف وقف التشغيل، والتي يتم أخذها من عائدات النفط طوال مدة العقد، وفقًا لكيلاس. هذا لا يشكل جزءًا من عقد غيانا لعام 2016.
وقال كيلاس إن هذا “أمر غير عادي، لكنه لم يسمع به من قبل”، مضيفا أن الشركات الكبيرة يمكنها تحمل أي تكاليف دون إنشاء صندوق.
“لكنه يزيد من خطر قيام (إكسون موبيل) ببيع الأصول في وقت متأخر من عمرها إلى شركة أصغر تتخلف بعد ذلك عن وقف التشغيل.”
ودافعت شركة روتليدج التابعة لشركة إكسون عن العقد، قائلة إن الشروط كانت تنافسية بالنسبة لمشروع تطوير حدودي في المياه العميقة لم يجذب سوى اهتمام محدود حتى الاكتشافات الكبيرة الأخيرة. وقال إن شركتين فقط – هيس وكنوك – ردتا على 35 رسالة أرسلتها شركة إكسون للبحث عن شركاء عندما انسحبت شركة شل من الكونسورتيوم في عام 2014.
وقال روتليدج إن العائدات إلى جويانا قد تتجاوز 100 مليار دولار على مدار عقود من عمر عملياتها. وأضاف أنه لن يكون هناك إعادة تفاوض على الاتفاقية لأن “حرمة العقد مهمة للغاية بالنسبة للمستثمرين”.
“يمكن للجميع اختيار أشياء معينة ولكن في نهاية المطاف، هذا عائد اقتصادي جماعي. . . بالنسبة للاقتصاد (الذي تبلغ ميزانيته الوطنية الحالية) حوالي 3.5 مليار دولار إلى 4 مليارات دولار فقط. وقال: “إنه تحول كبير”.
وقال جويل بهاجواندين، المحلل المالي من جويانا الذي عمل مع كل من إكسون ولجنة المشتريات العامة في جويانا، إن الصفقة تعرضت “لانتقادات شديدة” في البلاد عندما تم توقيعها لأول مرة.
لكنه قال إن القوانين الحكومية الأخيرة التي تلزم شركات النفط بالشراء من الشركات والمواطنين في جويانا مقابل بعض الخدمات ستساعد في نشر الفوائد على اقتصاد البلاد. وقالت إكسون إنها أنفقت 1.2 مليار دولار مع 1500 مورد محلي منذ عام 2015.
وتضغط جويانا من أجل الحصول على شروط أكثر ملاءمة من الصفقات المستقبلية وتتفاوض على رسوم حقوق ملكية بنسبة 10 في المائة على العقود القادمة، وهي نسبة أعلى بكثير من نسبة الـ 2 في المائة التي اتفقت عليها مع كونسورتيوم إكسون.
لكن الشركات والمحللين لا يعتقدون أن الحكومة ستعيد كتابة الشروط الحالية، كما فعلت دول أخرى في أمريكا اللاتينية مثل تشيلي والمكسيك عندما سعت إلى سيطرة الدولة بشكل أكبر على احتياطياتها من الليثيوم.
ولم يرد ممثل حكومة غيانا على طلب للتعليق.
وفي الوقت نفسه، فإن بعض مواطني جويانا الذين يعارضون تطوير النفط لأسباب بيئية قد حققوا مؤخرًا بعض النجاح في الطعون أمام المحاكم. وفي مايو/أيار، أمرت المحكمة العليا في البلاد شركة إكسون بتقديم “ضمان غير محدود” في حالة حدوث أي ضرر بسبب تسرب النفط في مياه البلاد.
وتستأنف شركة إكسون الحكم ضدها، وتقتصر التكاليف على ضمان ملياري دولار حتى جلسة الاستماع الكاملة. وتكهن الخبراء بأن الحكم الأصلي قد يقلل من شهية الشركات لمزيد من الاستثمار في المنطقة.
وقالت ميليندا جانكي، المحامية السابقة لشركة بريتيش بتروليوم التي تكافح ضد استئناف إكسون، إن الدعوى تهدف إلى ضمان أن إكسون ستقلل من مخاطر عملياتها على البيئة وستدفع مقابل أي أضرار ناجمة، واصفة العقد الأصلي مع الشركة الكبرى بأنه “مسيء واستغلالي”. “.
وقال روتليدج إن الحكم الأصلي للمحكمة كان بمثابة “مفاجأة”. وقال: “المهم بالنسبة لنا هو أن نتبع جميع القواعد واللوائح والقوانين، وأعتقد أنه إذا فعلنا ذلك فلن تكون لدينا أي مشكلات مهمة”.
