افتح ملخص المحرر مجانًا
رولا خلف، محررة الفايننشال تايمز، تختار قصصها المفضلة في هذه النشرة الأسبوعية.
تغمر إندونيسيا سوق النيكل العالمية بإمدادات منخفضة التكلفة، مما يجبر المنافسين على إغلاق مناجم غير مربحة ويثير الذعر في واشنطن وباريس من أن الاضطرابات ستمنح الصين المزيد من السيطرة على المورد الاستراتيجي.
ووسعت الدولة، أكبر منتج في العالم، إنتاجها بنسبة 30 في المائة العام الماضي إلى 1.9 مليون طن على الرغم من أن الطلب العالمي على المعدن المستخدم في بطاريات السيارات الكهربائية والفولاذ المقاوم للصدأ لم ينمو إلا بالكاد، وفقا لبنك ماكواري الاستثماري.
وساعدت الحملة القوية لإندونيسيا على تعزيز حصتها في السوق إلى 55 في المائة العام الماضي، مقارنة بـ 16 في المائة فقط في عام 2017. ومع ذلك، ساهمت زيادة الإنتاج أيضًا في انخفاض السعر العالمي للنيكل بنسبة 43 في المائة في العام الماضي.
ويخشى التجار والمحللون من أن هيمنة إندونيسيا على الإمدادات العالمية سوف تنمو فقط حيث يجبر انخفاض سعر المعدن المنتجين في أماكن أخرى على إغلاق مناجم غير قابلة للحياة وكبح التطورات الجديدة.
وقال جيم لينون، محلل سوق النيكل المخضرم في ماكواري: “إذا رأينا الكثير من المشاريع غير الإندونيسية تتعثر، فإن حصة إندونيسيا سترتفع أكثر”. “في الوقت الحالي، لا يوجد بديل. لا يوجد مصدر كبير يتم تطويره أو الموافقة عليه في مكان آخر.
وقامت الشركات الصينية باستثمارات ضخمة في النيكل الإندونيسي لتأمين مدخلات منخفضة التكلفة لإنتاج الفولاذ المقاوم للصدأ ولتلبية الزيادة المتوقعة في الطلب على بطاريات السيارات الكهربائية.
وعادة ما يكون المعروض من المعادن الصناعية مثل النحاس والرصاص والزنك أعلى أو أقل من الطلب السنوي بنسبة 0-2 في المائة. وقال لينون إن إمدادات النيكل كانت أعلى بنحو 6 إلى 8 في المائة من استهلاك العام الماضي البالغ 3.2 مليون طن بسبب طفرة العرض في إندونيسيا.
ومع ذلك فقد تضاءل الطلب الاستهلاكي والصناعي من الصين. أدى التعافي الاقتصادي الفاتر من سياسة بكين الطويلة للتخلص من فيروس كورونا إلى كبح مبيعات السيارات الكهربائية. وتتحول الصين أيضًا إلى بطاريات منخفضة التكلفة خالية من النيكل والكوبالت، مما يعني أن الطلب على النيكل في العام الماضي كان مدعومًا إلى حد كبير من صناعة الصلب.
وقد أدت القوى المزدوجة المتمثلة في زيادة العرض وضعف الطلب إلى دفع سعر النيكل في بورصة لندن للمعادن إلى حوالي 16500 دولار للطن في العام الماضي. وقدر لينون أن المستويات الحالية جعلت أكثر من نصف إنتاج النيكل العالمي غير اقتصادي.
واجه منتجو النيكل في غرب أستراليا، إحدى أكبر مناطق الإنتاج في العالم، شهر يناير/كانون الثاني الصعب. وقال الملياردير أندرو فورست إن مجموعته Wyloo Metals ستغلق مناجم النيكل التابعة لها هناك، وحذرت شركة BHP من أنها “تقيم الخيارات” بشأن Nickel West.
قالت شركة التعدين الأسترالية IGO إنها قد تشطب قيمة منجم النيكل Cosmos الذي استحوذت عليه قبل 18 شهرًا فقط، وستوقف شركة First Quantum التعدين في موقع Ravensthorpe الخاص بها لمدة عامين.
وقد أدى الإغلاق المحتمل للمناجم غير المربحة إلى إطلاق أجراس الإنذار في العواصم الغربية بشأن التركيز المفرط للإمدادات في إندونيسيا، حيث تسيطر مجموعات صينية على غالبية المناجم ومواقع المعالجة وصفقات التوريد.
واكتسبت الشركات الصينية أيضًا ميزة تكنولوجية في تكنولوجيا معالجة النيكل وتحويله، في حين تهيمن أيضًا على صناعة الصلب العالمية وإنتاج البطاريات، مما يجعل من الصعب على المشترين المحتملين في أماكن أخرى المنافسة.
وكتب آشلي زوموالت فوربس، نائب مدير البطاريات والمواد الحيوية في وزارة الطاقة الأمريكية، على وسائل التواصل الاجتماعي أن هيمنة السوق الإندونيسية والصينية تمثل “تهديدا شديدا” للأمن الوطني والدولي، فضلا عن البيئة.
“إنه دارويني اليوم. قال أحد تجار النيكل: “يجب أن يموت الناس”. “تحتاج الحكومات الغربية إما إلى دعم العمليات الخاسرة، أو تحفيز العمليات الجديدة منخفضة التكلفة في إندونيسيا وأماكن أخرى، أو الاعتماد على الصينيين. جميع الحكومات تقول إن الخيار الأخير لا يمكن الدفاع عنه، لكنها لم تفكر في الحلين الأولين.
دعت وزيرة الموارد الأسترالية مادلين كينج خلال عطلة نهاية الأسبوع المشترين إلى دفع علاوة مقابل النيكل الأكثر استدامة لتحقيق تكافؤ الفرص مع إندونيسيا لمنتجيها.
في الأسابيع الأخيرة، زارت وفود الحكومة الفرنسية كاليدونيا الجديدة، التي كانت ذات يوم مركزًا مهمًا لإنتاج النيكل عالميًا، حيث تصارعت مع حجم الدعم المقدم لمشغلي المناجم الثلاثة الكبار في إقليم الجزيرة الفرنسية في المحيط الهادئ، بعد أن تعهد كل منهم بالتوقف عن استثمار الأموال في العمليات الخاسرة. .
وقال أحد كبار المسؤولين التنفيذيين في مجال النيكل الإندونيسي إنه على الرغم من أن الهوامش أصبحت ضئيلة بالنسبة للمنتجين المحليين، إلا أنهم يأملون في البقاء على قيد الحياة لفترة أطول من المنافسين في أجزاء أخرى من العالم بسبب تكاليفهم المنخفضة.
ونتيجة لذلك، قال المحللون إن منتجي النيكل خارج إندونيسيا يواجهون المزيد من الألم.
وقال كولين هاملتون، محلل السلع الأولية لدى BMO في لندن: “لم نر ما يكفي من التخفيضات حتى الآن لنقول إننا وصلنا إلى الحد الأدنى”.
تقارير إضافية من نيك فيلدز في سيدني
