أعلنت Bitcoin Depot، أكبر مشغل لأجهزة الصراف الآلي للبيتكوين في الولايات المتحدة، عن إيرادات قوية على الرغم من الطبيعة المتقلبة للغاية لأسعار العملات المشفرة.
وفي تقريرها السنوي 10-K الذي قدمته مؤخرًا في 15 أبريل، كشفت الشركة أن إيراداتها في عامي 2023 و2022 بلغت 689 مليون دولار و647 مليون دولار على التوالي، مما يظهر عدم وجود ارتباط كبير مع تقلبات أسعار بيتكوين.
أبلغت Bitcoin Depot عن إيرادات مرنة وسط تقلب أسعار البيتكوين
على الرغم من تقلب أسعار العملات الرقمية، إلا أن Bitcoin Depot نجا من العاصفة دون أي تأثير كبير على إيراداته. حتى أثناء التقلبات الشديدة في أسعار البيتكوين، ظلت إيرادات Bitcoin Depot ثابتة ولم تتأثر. على سبيل المثال، بينما ارتفعت عملة البيتكوين بنسبة 155% في عام 2023، كان نمو إيرادات الشركة على أساس سنوي متواضعًا بنسبة 6%، مما يظهر مرونتها في مواجهة اضطرابات السوق.
تنبع هذه المرونة من النهج الاستراتيجي الذي تتبعه Bitcoin Depot في خدماتها، والتي تستخدم في الغالب لأغراض غير مضاربة مثل تحويل الأموال والتحويلات الدولية والمشتريات عبر الإنترنت، كما هو موضح من خلال استطلاعات المستخدمين التي أجرتها الشركة. على عكس بعض الكيانات المشاركة بشكل كبير في تداول العملات المشفرة أو تعدينها، يحتفظ Bitcoin Depot برصيد منخفض نسبيًا من Bitcoin، عادةً أقل من 0.8 مليون دولار، في أي وقت.
علاوة على ذلك، اتخذت Bitcoin Depot خطوات استباقية لتقليل تعرضها لتقلبات Bitcoin من خلال الحفاظ على رصيد منخفض نسبيًا من Bitcoin، عادةً أقل من مليون دولار. تتضمن استراتيجية الشركة شراء البيتكوين من خلال موفري السيولة ذوي السمعة الطيبة مثل Cumberland DRW أو Abra بدلاً من الانخراط في أنشطة التعدين.
ذكرت الشركة في ملفها: “نحن نستخدم عملية إدارة بيتكوين متطورة لتقليل تعرضنا للتقلبات في أسعار بيتكوين من خلال الحفاظ على رصيد منخفض نسبيًا (عادةً أقل من مليون دولار) من بيتكوين في أي وقت”. يميز هذا النهج Bitcoin Depot عن منافسيه ويساعد في إدارة المخاطر الرئيسية بشكل فعال.
لا يعمل Bitcoin Depot كوكيل أو تبادل للمستخدمين في معاملاته. وبدلاً من ذلك، فإنه يحتفظ بأرصدة البيتكوين لتلبية طلب المستخدم من خلال معاملات الكشك أو BDCheckout. عندما يتلقى المستخدمون عملة البيتكوين، تقوم الشركة بتجديد رصيدها من خلال عمليات الشراء من كبار مزودي السيولة.
يتكون رأس المال العامل المطلوب لعمليات Bitcoin Depot من عملة البيتكوين المحتفظ بها في محافظ ساخنة لتلبية طلبات المستخدمين والأموال النقدية المتراكمة في أكشاك الصراف الآلي الخاصة بالبيتكوين. اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023، كان النقد في أكشاك BTM يمثل حوالي 21% من متوسط الإيرادات الشهرية للشركة. يساهم هذا النهج المزدوج لإدارة أرصدة البيتكوين والنقد في استقرار ومرونة نموذج أعمال Bitcoin Depot.
يقود Bitcoin Depot سوق أجهزة الصراف الآلي العالمية للبيتكوين وسط انخفاض في عمليات التثبيت
عززت Bitcoin Depot، وهي لاعب بارز في صناعة أجهزة الصراف الآلي للبيتكوين (BTM)، مكانتها كأكبر مشغل لأجهزة الصراف الآلي للعملات المشفرة على مستوى العالم. تأسست Bitcoin Depot في عام 2016، وتدير شبكة واسعة تضم أكثر من 7000 BTMs في جميع أنحاء العالم، مما يسمح للمستخدمين بإيداع وسحب الأموال بسهولة باستخدام النقد أو بطاقة الخصم.
وبالمقارنة، فإن منافسيها الرئيسيين، CoinFlip وBitStop، يشغلون 4800 و2500 جهاز على التوالي، وفقًا لبيانات CoinATMRadar اعتبارًا من أبريل 2024.
على الرغم من نجاح Bitcoin Depot، شهد الاتجاه العام في سوق أجهزة الصراف الآلي الخاصة بالبيتكوين انخفاضًا في عمليات التثبيت لأول مرة منذ عقد من الزمن في عام 2023. وتُظهر بيانات Coin ATM Radar انخفاضًا بنسبة 11٪ في أجهزة الصراف الآلي الخاصة بالبيتكوين المثبتة على مستوى العالم، حيث انخفضت من 37827 في 1 يناير. 2023، إلى 33622 في نفس التاريخ في 2024.
وكان هذا الانخفاض ملحوظًا بشكل خاص في الولايات المتحدة، التي تمثل 82% من جميع أجهزة الصراف الآلي الخاصة بالبيتكوين على مستوى العالم. انخفض عدد أجهزة الصراف الآلي الخاصة بالبيتكوين في الولايات المتحدة من 32,672 إلى 27,621 طوال عام 2023، وهو ما يمثل أول انخفاض على أساس سنوي في أجهزة BTM المثبتة.
لا يزال براندون مينتز، الرئيس التنفيذي لشركة Bitcoin Depot، متفائلاً بشأن مستقبل صناعة أجهزة الصراف الآلي. ويتوقع حدوث انتعاش كبير بعد حدث تنصيف البيتكوين الذي طال انتظاره، والذي من المتوقع أن يحدث قريبًا. غالبًا ما يرتبط حدث تنصيف البيتكوين، الذي يقلل من مكافأة تعدين كتل جديدة في شبكة البيتكوين، بزيادة نشاط السوق والاهتمام بالعملات المشفرة.
