افتح ملخص المحرر مجانًا
رولا خلف، محررة الفايننشال تايمز، تختار قصصها المفضلة في هذه النشرة الأسبوعية.
وقال جوبيتر إن المستثمرين سحبوا 1.6 مليار جنيه إسترليني من صناديق القيمة الخاصة به في ثلاثة أشهر فقط قبل رحيل المدير النجم بن وايتمور، مما أدى إلى تدفقات خارجة بقيمة 5 مليارات جنيه إسترليني في العام حتى الآن، حيث حذر من المزيد من عمليات السحب في المستقبل.
قال مدير الأصول يوم الجمعة إن صافي التدفقات الخارجة من استراتيجيات الأسهم ذات القيمة، والتي تركز على الأسهم الرخيصة أو غير المفضلة، شملت 1.1 مليار جنيه إسترليني من التفويضات التي يتم إجراؤها للمؤسسات.
وتأتي عمليات السحب على مدى الأشهر الثلاثة حتى نهاية سبتمبر في الوقت الذي يستعد فيه وايتمور، مدير القيمة الرئيسي لشركة جوبيتر، للمغادرة بحلول نهاية الشهر لإدارة مشروعه الخاص، المسمى Brickwood Asset Management.
وحذر جوبيتر من أنه من المرجح أن يستمر العملاء في سحب الأموال، مشيرًا إلى التفويضات التي يتم إجراؤها للمؤسسات من خلال مكتب القيمة. وقالت الشركة إن “معظم، إن لم يكن كل” الـ2.3 مليار جنيه استرليني المتبقية في تلك التفويضات “سيتم استردادها بحلول نهاية العام”.
التدفقات الخارجة من فريق القيمة لديها في الأشهر الأخيرة تترك تلك الاستراتيجيات مع 4.9 مليار جنيه استرليني من الأصول الخاضعة للإدارة – انخفاضا من أكثر من 10 مليارات جنيه استرليني في بداية العام.
وتأمل المجموعة الآن أن يجلب Alex Savvides، الذي وصل إلى Jupiter من JO Hambro Capital Management هذا الأسبوع، المزيد من الأصول. سيدير Savvides صندوق الحالات الخاصة في المملكة المتحدة التابع لـ Jupiter، والذي كان يديره Whitmore سابقًا.
كما استحوذت شركة جوبيتر مؤخرا على فريق من مديري الصناديق في لندن من أوريجن، يشرفون على 800 مليون جنيه استرليني من الأسهم العالمية بما في ذلك الأسواق الناشئة، لتقليل اعتمادها على الأسهم البريطانية.
وقالت شركة جوبيتر إن أصولها الخاضعة للإدارة انخفضت إلى 50.1 مليار جنيه استرليني، بانخفاض من 52.6 مليار جنيه استرليني في مارس.
ويأتي آخر تحديث لها مع استمرار معاناة مديري الأصول متوسطة الحجم في جميع أنحاء الصناعة من عمليات سحب العملاء. وتأتي التدفقات الخارجة الأخيرة في الوقت الذي ينتظر فيه المستثمرون بتوتر الميزانية في نهاية الشهر للحصول على توضيح بشأن الضرائب، بما في ذلك ضريبة أرباح رأس المال، والتي يتم تكبدها على بيع الأصول.
قال رئيس الوزراء ميتون، وهو مدير صندوق آخر، يوم الجمعة إنه شهد صافي تدفقات خارجة بقيمة 133 مليون جنيه استرليني في الربع الثالث بسبب “عدم اليقين قبل الميزانية في المملكة المتحدة في وقت لاحق من هذا الشهر”، والذي “يبدو أنه أثر على معنويات المستثمرين في الآونة الأخيرة”.
وقال مايك أوشي، الرئيس التنفيذي لبريميير ميتون: “من المأمول أنه بمجرد معرفة التأثير الكامل للميزانية، خاصة على مكاسب رأس المال ومعاشات التقاعد، ستعود ثقة المستثمرين”.
وتأتي هذه التحديثات بعد أن قال جون أيونز، الرئيس التنفيذي لشركة Liontrust، يوم الخميس، إن عدم اليقين بشأن الزيادات الضريبية المحتملة قد أضعف الثقة وتسبب في عمليات سحب من أموالها.
وقال أيونز إن “التكهنات وعدم اليقين بشأن التغييرات في الضرائب والإعفاءات في الفترة التي سبقت الميزانية. . . لقد أثرت على ثقة المستثمرين وتدفقات الأموال للصناعة بأكملها.
قالت شركة جوبيتر إنها ولدت تدفقات صافية باستثناء عمليات الاسترداد من فريق القيمة وخسارة صندوق Chrysalis الاستثماري. انفصلت Chrysalis ومديريها ريتشارد واتس ونيك ويليامسون عن مدير الأصول هذا العام.
