شركة بيركشاير هاثاواي التابعة لوارن بافيت تبيع شركة أبل ما يقرب من نصف حصتها في شركة أبل وتزيد مخزونها النقدي إلى ما يقرب من 277 مليار دولار، وفقًا للأرقام الصادرة يوم السبت.
تقرير بيركشاير ربع السنوي وتشير التوقعات إلى أن بافيت البالغ من العمر 93 عاما، والذي يعد أحد أكثر المستثمرين احتراما في العالم، أصبح يشعر بالقلق من أن تقييمات سوق الأسهم أصبحت مرتفعة للغاية، أو أن الاقتصاد الأميركي الأوسع نطاقا ربما يكون في وضع حرج.
جاءت عمليات بيع مكثفة في سوق الأسهم يوم الجمعة في أعقاب تقرير الوظائف الأضعف من المتوقع يوم الخميس، مما أثار مخاوف من أن الاقتصاد يتجه نحو الركود وأن بنك الاحتياطي الفيدرالي ربما انتظر لفترة طويلة للغاية لخفض أسعار الفائدة في محاولته تحقيق “هبوط ناعم” لهذه الدورة التضخمية.
قالت كاثي سيفيرت، المحللة في سي إف آر إيه للأبحاث، والتي تصنف سهم بيركشاير على أنه “شراء”، “إذا نظرت إلى الصورة الكاملة لسهم بيركشاير والبيانات الاقتصادية الكلية، فإن الاستنتاج الآمن هو أن بيركشاير أصبحت دفاعية”.
لماذا لفت تشوب انتباه وارن بافيت؟
حذر دان إيفز، المدير الإداري لأبحاث الأسهم في شركة ويدبوش للأوراق المالية، من أن تظل شركة أبل أكبر شركة مساهمة في بيركشاير من الواضح أن خفض الشركة لحصتها في شركة التكنولوجيا العملاقة ليس بالضرورة مقدمة لأخبار اقتصادية سيئة.
“نلاحظ أن شركة بيركشاير لا تزال تحتل المرتبة الأولى في قائمة أفضل الشركات، وهي أكثر من ضعف أكبر شركة تليها، بنك أوف أميركا، بنحو 41 مليار دولار”، كما كتب. “بينما من الواضح أن المتشائمين سوف يهربون مع هذه الأخبار والرواية التي تأتي بعد عمليات بيع شرسة يوم الجمعة في أسهم التكنولوجيا، فإننا نحذر بشدة من أن بافيت مؤمن أساسي بآبل ولا ننظر إلى هذا باعتباره إشارة تحذيرية لأخبار سيئة في المستقبل”.
وارن بافيت يتوقع ارتفاع الضرائب بسبب ارتفاع العجز
بيركشاير الوضع النقدي ارتفعت قيمة أسهم شركة أبل إلى 276.9 مليار دولار اعتبارًا من 30 يونيو من 189 مليار دولار وهو رقم قياسي في ذلك الوقت قبل ثلاثة أشهر، ويرجع ذلك إلى حد كبير إلى أن بيركشاير باعت صافي أسهم بقيمة 75.5 مليار دولار. باعت حوالي 390 مليون سهم من أسهم أبل في الربع الثاني، بالإضافة إلى 115 مليون سهم تم بيعها من يناير إلى مارس، حيث ارتفع سعر سهم صانع آيفون بنسبة 23٪. لا تزال بيركشاير تمتلك حوالي 400 مليون سهم بقيمة 84.2 مليار دولار اعتبارًا من 30 يونيو.
وفي الاجتماع السنوي لشركة بيركشاير في مايو/أيار، أوضح بافيت أنه على الرغم من خفض الشركة لحصتها في أبل، فإنه لا يزال يتوقع أن تصبح هذه الحصة أكبر حصة لها في نهاية هذا العام.
وقال بافيت “لقد بعنا أسهما وأود أن أقول إنه في نهاية العام أعتقد أنه من المرجح للغاية أن تصبح أبل أكبر حصة من الأسهم العادية لدينا”.
بافيت يوضح سبب تقليص حصة بيركشاير في شركة أبل في الاجتماع السنوي للشركة
وأوضح بافيت أنه يرى أن بناء المركز النقدي للشركة هو بديل أفضل في الوقت الحالي من شراء المزيد من الأسهم. كما تطرق إلى العواقب الضريبية المترتبة على بيع أسهم أبل في وقت حيث معدلات ضريبة مكاسب رأس المال معدلات التضخم في الولايات المتحدة أقل مما كانت عليه تاريخيا، وفي حين أن العجز الكبير في الميزانية الفيدرالية قد يؤدي إلى ارتفاع هذه المعدلات في المستقبل.
وقال بوفيت “لا أمانع على الإطلاق في ظل الظروف الحالية في بناء المركز النقدي. أعتقد أنه عندما أنظر إلى البدائل المتاحة في أسواق الأسهم وأنظر إلى تركيبة ما يحدث في العالم، نجدها جذابة للغاية”.
وأضاف “كل من أعرفهم تقريبا يولون اهتماما أكبر بكثير لعدم دفع الضرائب مما أعتقد أنه ينبغي لهم. نحن لا نمانع في دفع الضرائب في بيركشاير، ونحن ندفع معدلا فيدراليا بنسبة 21% على المكاسب التي نحصل عليها في أبل وكان هذا المعدل 35% قبل فترة ليست طويلة، وكان 52% في الماضي عندما كنت أعمل”.
وقال بافيت “لا يزعجني على الإطلاق أن أكتب هذا الشيك، وأتمنى حقًا أنه مع كل ما فعلته أمريكا من أجلكم جميعًا، لا ينبغي أن يزعجكم أن نفعل ذلك، وإذا كنت أفعل ذلك بنسبة 21%، ونحن نفعل ذلك بنسبة أعلى بكثير في وقت لاحق، لا أعتقد أنك ستمانع في الواقع أننا بعنا القليل من أبل هذا العام”.
ساهم رويترز لهذا التقرير.
