بدأت الصين في إظهار التأثير الذي تتمتع به في سلسلة توريد أشباه الموصلات ، وبدأت الأسهم في الاستجابة. ارتفعت أسهم Yunnan Lincang Xinyuan Germanium Industrial بأكثر من 30٪ خلال أيام التداول الخمسة الماضية. منذ حوالي أسبوع في 3 يوليو ، أعلنت وزارة التجارة الصينية أن قيود التصدير على الجرمانيوم والغاليوم ستدخل حيز التنفيذ في الأول من أغسطس. ويستخدم المعدنان ، اللذان تنتج الصين معظم الإمدادات العالمية منه ، في تصنيع الرقائق والألياف البصرية. أو الألواح الشمسية. يذهب مبلغ كبير إلى الخارج. بين عامي 2018 و 2021 ، جاء ما يزيد قليلاً عن نصف واردات الولايات المتحدة من المعادن من الصين ، وفقًا للمسح الجيولوجي الأمريكي. في بورصة Shenzhen ، وصلت أسهم Yunnan Germanium إلى حد التداول الأعلى بنسبة 10 ٪ لمدة ثلاثة أيام متتالية. هذا على الرغم من تحذير الشركة في اليوم الثالث من الخسارة في النصف الأول من العام. إنها إشارة إلى إمكانات النمو في بعض قطاعات الرقائق الصينية الفرعية بمجرد أن يدرك المستثمرون ذلك ، أو عندما تدخل قواعد التصدير الجديدة حيز التنفيذ. وقال العضو المنتدب بو دو إن تلك المواد الموجودة في الجزء العلوي من سلسلة توريد أشباه الموصلات هي التي تبحث عنها شركة الاستثمار في المرحلة المبكرة WestSummit Capital Management عن الفرص. وقال دو بلغة الماندرين التي ترجمتها سي إن بي سي: “في الصين ، تجني الشركات المزيد من الأموال من الاستثمار في سلسلة التوريد ، وليس في الذكاء الاصطناعي”. وأشار إلى أن توريد الرقائق المتطورة اللازمة لتشغيل نماذج التدريب على الذكاء الاصطناعي أكثر حساسية للقيود الأمريكية ، في حين أن هناك سوقًا أكبر للرقائق الأقل تقدمًا – الموجودة في المنتجات المستخدمة يوميًا. بالنسبة لهذه الفئة من الرقائق “الناضجة” ، تتوقع دو أن تتمكن الصين من بناء معدات ومواد إنتاج خاصة بها في غضون عامين إلى ثلاثة أعوام. وتطالب ويست سوميت بأصول تحت إدارتها تبلغ نحو 20 مليار يوان (2.77 مليار دولار). قال دو إن تقييمات الصفقات المتعلقة بالرقائق في السوق الأولية للصين تراجعت مؤخرًا ، وأن الشركة تتطلع إلى زيادة الاستثمار في هذا القطاع حتى نهاية الربع الثالث. جاءت أحدث قيود التصدير الصينية في أعقاب قيود التصدير الأمريكية الشاملة في أكتوبر لتقييد وصول الشركات الصينية إلى تكنولوجيا أشباه الموصلات المتقدمة. بخلاف عدد قليل من الشركات ، “لا يوجد تأثير حقيقي على الأعمال بالنسبة لمعظم شركات أشباه الموصلات سواء بالنسبة للصين أو الولايات المتحدة” ، كما قال جريج يي ، الشريك المؤسس والشريك الإداري لشركة دلتا كابيتال ، التي تطالب بأصول تبلغ حوالي 7 مليارات يوان. تحت الادارة. قال يي في مقابلة الشهر الماضي: “التأثير الحقيقي هو في الحقيقة على نفسية بعض المستثمرين”. “هذا يخيف بعض المستثمرين. كثير منهم يعودون إلى القطاع.” جمعت إحدى استثمارات دلتا ، Shanghai New Vision Microelectronics ، ما يزيد قليلاً عن مليار يوان في طرح عام أولي على لوحة Star في شنغهاي في 1 يونيو. ارتفعت أسهم الشركة ، التي تنتج رقائق للعرض على الشاشة ، بنحو 55٪ من الاكتتاب العام. سعر. المزيد من ضوابط التصدير في المستقبل؟ تشير البيئة السياسية إلى أن الصين قد تعتمد على قدراتها في الرقائق. قال وي جيان قوه ، نائب وزير التجارة السابق ، لوسائل الإعلام الحكومية في تقرير يوم الأربعاء ، إن أحدث ضوابط على الصادرات هي مجرد البداية. لم يرد وي على طلب CNBC للحصول على مزيد من التعليقات. “ليس من غير المعقول الاعتقاد بأن العديد من صقور الصين في واشنطن ينظرون إلى قيود تصدير الغاليوم والجرمانيوم في بكين على أنها خطوة عدوانية تستدعي قيودًا أقوى لتصدير التكنولوجيا على الرقائق ، ومعدات صناعة الرقائق ، وتصميم الرقائق ، ودعوات متجددة لسحب التصنيع ،” قال Brian Tycangco ، المحلل في Stansberry Research. وقال إن ذلك قد يدفع بكين للرد بمزيد من القيود. وقال Tycangco “نتيجة لذلك ، لا أعتقد أننا رأينا نهاية الطفرة في الفضاء الأرضي النادر”. “لا يزال هناك شيء يختمر تحت السطح.” وقال إن الأسماء البارزة في القطاع الذي يتم تداوله خارج البر الرئيسي للصين تشمل Lynas Rare Earths و MP Materials و China Rare Earth Holdings.
تشتعل حروب الرقائق. ارتفع هذا السهم الصيني بنسبة 30٪ في خمسة أيام
اترك تعليقك
اترك تعليقك
تابع معنا اخر الاخبار لحظة بلحظة واطلع على ما يحدث في العالم من حولك
ابق على إطلاع
اخر مستجدات العالم لحظة بلحظة من جميع المصادر الموثوقة، انضم الينا الآن ليصلك كل جديد.