يخطط تشارلز شواب لإطلاق صندوق جديد للدخل الثابت يتم إدارته بشكل نشط، والذي يأتي في الوقت الذي تركز فيه صناعة إدارة الأصول بشكل أكبر على تعبئة الاستراتيجيات النشطة في تنسيق ETF.
سيكون صندوق Schwab Core Bond ETF هو ثالث صندوق استثمار متداول نشط للشركة. يسعى صندوق Core Bond ETF إلى توفير عائد إجمالي مع توليد الدخل من خلال الاستثمار في سندات الدين الأمريكية، مثل سندات الشركات والسندات البلدية وسندات الخزانة، وفقًا لإيداع الشركة لدى لجنة الأوراق المالية والبورصة. وتعتزم شواب إتاحة الصندوق في 13 يناير 2025. ورفضت متحدثة باسم الشركة التعليق بعد تقديم الطلب.
شواب هي واحدة من أكبر شركات إدارة الثروات والوساطة المالية في البلاد، حيث تبلغ أصولها حوالي 10 تريليون دولار مقسمة بالتساوي بين مستثمري التجزئة والمستشارين الماليين المستقلين.
| شريط | حماية | آخر | يتغير | يتغير ٪ |
|---|---|---|---|---|
| سيف | شواب الاستراتيجية TR شواب أرييل إسغ إتف | 26.82 | +0.13 |
+0.48% |
| SCUS | SCHWAB STRATEGIC TR ULTRA-SHORT INCOME ETF | 25.09 | +0.01 |
+0.04% |
أطلقت شواب صندوقين متداولين آخرين نشطين، وهما Schwab Ariel ESG ETF وSchwab Ultra-Short Income، في نوفمبر 2021 وأغسطس 2024، على التوالي. أطلقت وحدة إدارة الأصول بالشركة أول صندوق استثماري متداول (ETF) في عام 2009 ولديها أصول تحت الإدارة تزيد عن 1 تريليون دولار.
يمكن أن يكون إطلاق الشركة لصندوق Core Bond ETF في الوقت المناسب حيث أصبح الدخل الثابت جزءًا أكثر جاذبية من محافظ المستثمرين بعد سنوات من أسعار الفائدة المنخفضة للغاية. ويأتي الصندوق الجديد أيضًا في الوقت الذي تعمل فيه صناعة إدارة الأصول على التكيف مع التحولات الهيكلية التي أعادت تشكيل الأعمال. وانخفضت رسوم الصندوق بشكل مطرد، مما أدى إلى الضغط على ربحية مديري الأصول. كما أصبح المستثمرون يفضلون الاستراتيجيات السلبية على الاستراتيجيات النشطة، وصناديق الاستثمار المتداولة على صناديق الاستثمار المشتركة.
كيف تحمي نفسك من آلام سوق السندات
على الرغم من أن الاستراتيجيات النشطة عانت عمومًا من التدفقات الخارجة في السنوات الأخيرة، إلا أن صناديق الاستثمار المتداولة النشطة كانت بمثابة نقطة مضيئة ووفرت شريان الحياة لبعض مديري الأصول. حتى الآن هذا العام، عانت صناديق الاستثمار المشتركة النشطة أكثر من 300 مليار دولار من التدفقات الخارجة، بينما استحوذت صناديق الاستثمار المتداولة النشطة على أكثر من 190 مليار دولار من التدفقات الداخلة، وفقًا لتقرير جديد صادر عن شركة الأبحاث Cerulli Associates، التي تعتمد على بيانات Morningstar. ولا تزال صناديق الاستثمار المتداولة السلبية تتفوق على نظيراتها النشطة بتدفقات تصل إلى ما يقرب من 500 مليار دولار.
تشارلز شواب الرئيس التنفيذي منذ فترة طويلة للتقاعد
وبشكل عام، يمكن أن يتجاوز إطلاق صناديق الاستثمار المتداولة النشطة هذا العام الرقم القياسي لعام 2023 البالغ 352، وفقًا لـ Morningstar. أطلقت شركات إدارة الأصول العملاقة الأخرى، بما في ذلك BlackRock وPimco وVangguard، صناديق استثمار متداولة نشطة ذات دخل ثابت في ذلك العام وفي أوائل عام 2024. وقد أطلق مديرو الأصول لأول مرة 328 صندوقًا متداولًا في البورصة هذا العام، منها 126 صندوقًا للأسهم و73 صندوقًا للدخل الثابت. وتشمل الشركات التي حققت أكبر عدد من عمليات الإطلاق Innovator وPGIM وFirst Trust.
شواب ليست الشركة الوحيدة التي تنشط في قطاع صناديق الاستثمار المتداولة. على سبيل المثال، أطلقت شركة Vanguard العديد من صناديق الاستثمار المتداولة ذات الدخل الثابت الجديدة والمدارة بشكل فعال في السنوات القليلة الماضية، كجزء من جهد أوسع لتنمية مجموعة صناديقها النشطة.
المزيد عن أخبار مؤسسة التدريب الأوروبية: FOXBUSINESS.COM
في أغسطس، كشف مدير الأصول عن خطط لإضافة اثنين من صناديق الاستثمار المتداولة لسندات موني النشطة: سندات الطليعة الأساسية المعفاة من الضرائب وسندات الطليعة المعفاة من الضرائب قصيرة المدة. مثل صناديق الطليعة الأخرى، سيكون لدى صناديق الاستثمار المتداولة نسب نفقات منخفضة تبلغ 0.12٪.
اكتب إلى أندرو ويلش على [email protected]
