باستخدام هذا الموقع ، فإنك توافق على سياسة الخصوصية و شروط الاستخدام .
القبول

انضم الى قائمة المتابعين لتصلك جميع الاخبار مباشرة. اشترك الآن

الخليج ترند
  • الرئيسية
  • اخر الاخبار
  • دوليات
    • الولايات المتحدة
    • اوروبا
    • اسيا
    • كندا
    • افريقيا
  • اقتصاد
    • اسواق
    • شركات
    • الاستثمار
    • العملات المشفرة
  • سياسة

    سياسة

    سياسة

    الرجل المتهم بمحاولة اغتيال ترامب يطلب من القاضية إيلين كانون التنحي عن قضيته

    يطلب الرجل المتهم بالجلوس خلف سياج متصل بسلسلة على حدود ملعب الغولف التابع لدونالد ترامب في فلوريدا ومعه بندقية، بزعم…

    سياسة

    هابرمان: أصبحت لغة ترامب أكثر قتامة

    هابرمان: أصبحت لغة ترامب أكثر قتامة تقول المحللة السياسية لشبكة CNN، ماجي هابرمان، إن لغة الرئيس السابق دونالد ترامب خلال…

    سياسة

    بالنسبة لبايدن، فإن وفاة السنوار تضخ حالة من عدم اليقين – ولكنها أيضًا تفتح بابًا – لحل الصراع في غزة

    على مدار أشهر، ظل المسؤولون الأمريكيون المحبطون الذين يتطلعون إلى إنهاء الحرب في غزة يفكرون بهدوء في السيناريو الوحيد الذي…

    سياسة

    سيتم منح المواطنين اللبنانيين الذين يعيشون في الولايات المتحدة إغاثة إنسانية مع استمرار الصراع بين إسرائيل وحزب الله

    أعلنت وزارة الأمن الداخلي اليوم الخميس، أن المواطنين اللبنانيين المقيمين في الولايات المتحدة سيحصلون على شكل من أشكال الإغاثة الإنسانية،…

  • تقنية
  • رياضة
  • صحة
  • منوعات

    منوعات

    منوعات

    بعد هجوم روسي عنيف.. أوكرانيا تستنجد: نعاني نقصا بالذخيرة وقدراتنا الجوية محدودة

      أعلنت الرئاسة الأوكرانية، اليوم الخميس، أنها تواجه نقصا في الذخيرة وحواجز دفاعية صعبة.وقالت الرئاسة الأوكرانية إن قوات الجيش لديها نقصا…

    منوعات

    أول رد فعل من إمام عاشور عقب تأخر إتمام انضمامه للأهلي

    علق إمام عاشور، لاعب فريق ميتلاند الدنماركي، على الأخبار المتداولة حول تأخر النادي الأهلي، في الإعلان عن صفقة انتقاله، عبر…

    منوعات

    كانتي يكشف سر خطير عن إصابته المزمنة! تصريحات الفرنسي بعد مباراة الهلال السعودي تثير الجدل

    خسر نادي الاتحاد السعودي أمام الهلال السعودي في الكلاسيكو بثلاثة أهداف مقابل هدف واحد فقط، في إطار مباريات الدور ربع…

    منوعات

    المستشار أمير يعقوب يكشف تفاصيل إصابته برصاص الجماعة الإرهابية

    كشف المستشار أمير يعقوب، نائب رئيس مجلس الدولة، عن أن بعد إصابته برصاص جماعة  الإخوان  الإرهابية أثناء الإشراف القضائي على…

  • المزيد
    • ثقافة وفنون
    • سياحة وسفر
اشترك معنا
Aa
الخليج ترند
  • اخر الاخبار
  • دوليات
  • سياسة
  • اقتصاد
  • صحة
  • تقنية
  • ثقافة وفنون
  • رياضة
  • سياحة وسفر
  • منوعات
البحث
  • الرئيسية
  • اخر الاخبار
  • دوليات
    • الولايات المتحدة
    • اوروبا
    • اسيا
    • كندا
    • افريقيا
  • اقتصاد
    • اسواق
    • شركات
    • الاستثمار
    • العملات المشفرة
  • سياسة
  • تقنية
  • رياضة
  • صحة
  • منوعات
  • المزيد
    • ثقافة وفنون
    • سياحة وسفر
banner
ابق على إطلاع دائم
اخر مستجدات العالم لحظة بلحظة من جميع المصادر الموثوقة، انضم الينا الآن ليصلك كل جديد الى بريدك الإلكتروني مباشرة.
اشترك الآن

اكتشف المزيد

  • صورة اليوم
  • مقالات رأي
  • اخر الاخبار
  • رائج اليوم
  • ألنشرة البريدية
2023 © المراقب. جميع الحقوق محفوظة.
الخليج ترند > اقتصاد > شركات > اشتر الآن، وتخلص من الألم لاحقًا – المخاطر التي تلوح في الأفق لـBNPL

اشتر الآن، وتخلص من الألم لاحقًا – المخاطر التي تلوح في الأفق لـBNPL

فريق التحرير كتب فريق التحرير منذ 8 أشهر 6 دقيقة للقراءة
شارك

افتح ملخص المحرر مجانًا

رولا خلف، محررة الفايننشال تايمز، تختار قصصها المفضلة في هذه النشرة الأسبوعية.

اشترِ الآن وادفع لاحقًا قد يكون هذا هو المبدأ الذي تتبعه الحكومات في جميع أنحاء العالم. ومع ارتفاع نسب الدين الوطني إلى الناتج المحلي الإجمالي من الولايات المتحدة إلى المملكة المتحدة إلى اليابان، أصبح مبدأ امتلاك الأشياء قبل أن تتمكن من دفع ثمنها هو القاعدة في القرن الحادي والعشرين.

قد يكون العيش بما يتجاوز إمكانياتك مستدامًا، لفترة على الأقل، إذا كنت دولة تتمتع بحكومة موثوقة أو لديك دعم من العملة الاحتياطية العالمية. لكن بالنسبة للعديد من عملاء ظاهرة التمويل الاستهلاكي سريعة النمو، فإن شركة BNPL تبدو أكثر خطورة.

وفقًا لمؤسسة British Citizens Advice الاستهلاكية الخيرية، فإن عدد الأشخاص الذين جاءوا إليها للحصول على المساعدة فيما يتعلق بشركة BNPL حتى الآن هذا العام هو أكثر من ضعف العدد لعام 2022 بأكمله. ويشير ذلك إلى وجود مشكلة في الاقتراض في هذا المجال (وهو ما تسببت فيه). الملقبة بـ “اشتر الآن، والألم لاحقًا”) تنمو بسرعة مضاعفة على الأقل مقارنة بالصناعة نفسها. (حققت شركة “كلارنا”، الشركة الرائدة في السوق، زيادة في الدخل التشغيلي بنسبة 47 في المائة في النصف الأول من عام 2024 عما كانت عليه قبل عامين.

إن الفائدة الكبيرة من BNPL هي أيضًا أكبر مشكلة محتملة. كما هو الحال مع الكثير من الأشياء الأخرى في عالمنا الرقمي المتزايد، تخلصت شركة BNPL من الاحتكاك: مقارنة بالتمويل الاستهلاكي التقليدي – ملء النماذج المتقنة، والشيكات الائتمانية التي تستغرق وقتًا طويلاً، والانتظار المحبط للموافقة – تتميز شركة BNPL بالسرعة والسهولة بشكل منعش. يمكنك شراء هذه الأريكة بقيمة 3000 جنيه إسترليني مع ثلاثة أقساط بقيمة 1000 جنيه إسترليني على مدى ثلاثة أشهر. إنها عملية سريعة وسهلة، وإذا قمت بالدفع في الوقت المحدد، فلن تكون هناك عادة أي فائدة (حيث يجني المُقرض معظم الأموال من العمولات التجارية). وبهذا المعنى، يمكن مقارنتها ببطاقة الائتمان ذات فترة ائتمان مجانية ثلاثية المدة (وإن كان ذلك بدون مزايا إضافية مثل تأمين الشراء أو نقاط الإنفاق).

لكن الجانب السلبي الكبير هو احتمال تصاعد الديون بسبب عدم احتكاكها. على عكس بطاقة الائتمان التي سيكون لها حد إنفاق محدد مسبقًا يتم تحديده بواسطة درجة الائتمان الخاصة بك، فمن الممكن جمع كمية غير محدودة نظريًا من إنفاق BNPL؛ ليس من غير المألوف أن يحصل الأفراد الأكثر إسرافًا على عشرات القروض المتداخلة من مجموعة من مقدمي الخدمات.

ومن غير المستغرب أن يؤدي هذا إلى زيادة احتمالية تخلف المقترضين من شركة BNPL عن السداد – إما عن قروضهم من شركة BNPL أنفسهم، أو عن أي ائتمان آخر. وفقاً لدراسة أجراها بنك التسويات الدولية، كان لدى مستخدمي BNPL في الولايات المتحدة معدل انحراف ائتماني إجمالي يقترب من 18 في المائة، مقارنة بنحو 7 في المائة للمستخدمين من غير BNPL.

حذار أيها المشتري، صرخة تجار السوق الحرة المحض. لكن مزيجاً من الممارسات الحادة من جانب بعض مقدمي خدمات القروض غير المصرفية (من خلال الرسوم المتأخرة العقابية التي لم يتم الكشف عنها بشكل جيد، على سبيل المثال)، والتوسع السريع في حجم هذه الصناعة، أقنع صناع السياسات، في وقت متأخر، بجذب هذا المجال غير المنظم إلى حد كبير من التمويل الاستهلاكي إلى نطاق التمويل الاستهلاكي. من منظمي السلوك. أطلقت حكومة المملكة المتحدة الأسبوع الماضي مشاورات تشريعية لوضع بنك BNPL تحت إشراف هيئة السلوك المالي. وفي مايو/أيار، اتخذت الولايات المتحدة خطوة مماثلة.

وهناك علامة أخرى على أن بنك بي إن بي إل ينضج تتجلى في أساليب تمويله. في الأسبوع الماضي، تبين أن “كلارنا” أبرمت صفقة مع صندوق التحوط “إليوت” لتحويل 30 مليار جنيه استرليني من القروض المستقبلية من ميزانيتها العمومية، مما قد يؤدي إلى زيادة نموها، لا سيما في سوقها ذات الأولوية في الولايات المتحدة. الصفقة – نوع من التوريق الذي يترك علاقة المستهلك مع “كلارنا” لكنه ينقل المخاطر إلى “إليوت” مقابل خصم غير معلن على قيمة القرض – يحرر التمويل. ولكن الدافع وراء ذلك في الأساس هو رغبة “كلارنا” في تخفيف ضغوط رأس المال، نظراً لأنه بنك يقبل الودائع ويلتزم بالوفاء بمتطلبات رأس المال الصارمة بموجب اتفاقية بازل 3. تعكس صفقة إليوت الموضة السائدة بين البنوك الأوروبية فيما يسمى بصفقات نقل المخاطر الكبيرة، أو SRT، على مدى العامين الماضيين.

تم توريق عدد قليل من حزم قروض BNPL الأخرى في الماضي. قامت شركة Pay Pal بشكل خاص بتفريغ تدفق ائتماني بقيمة 40 مليار يورو إلى KKR العام الماضي (على الرغم من أن ذلك كان أقرب إلى توريق التمويل الاستهلاكي القياسي، نظرًا لسجل PayPal الطويل وسمعتها في تقديم قروض BNPL منخفضة المخاطر والتي لا تعتمد على الإحالات من الحجم- التجار الجائعين).

إذا أصبحت صفقات إعادة التمويل هذه معيارية في بنك بي إن بي إل، فلن يقتصر الأمر على الجهات التنظيمية للمستهلكين التي يجب أن تراقب هذا الجزء الصاروخي من سوق الائتمان. وكما هو الحال مع اتجاه مجموعات رأس المال الخاص للدخول في شراكة مع البنوك التقليدية (والتي بحثها هذا العمود قبل أسبوعين)، يجب على الجهات التنظيمية الاحترازية أن تراقب حتى لا تصبح مخاطر BNPL مزعزعة للاستقرار بشكل منهجي مثل القروض الفردية التي قد تخرج عن نطاق السيطرة. المقترضين.

[email protected]

فريق التحرير أكتوبر 21, 2024 أكتوبر 21, 2024
شارك المقال
فيسبوك تويتر واتساب واتساب نسخ الرابط طباعة
شارك
المقال السابق الذهب يسجل مستوى قياسيا مع تخفيض أسعار الفائدة والتوترات في الشرق الأوسط التي تغذي الطلب
المقال التالي إصابة 3 أشخاص في تصادم 3 سيارات بالحوامدية
اترك تعليقك اترك تعليقك

اترك تعليقاً إلغاء الرد

لن يتم نشر عنوان بريدك الإلكتروني. الحقول الإلزامية مشار إليها بـ *

تابع معنا اخر الاخبار لحظة بلحظة واطلع على ما يحدث في العالم من حولك

ابق على إطلاع

اخر مستجدات العالم لحظة بلحظة من جميع المصادر الموثوقة، انضم الينا الآن ليصلك كل جديد.

اشترك الآن

رائج اليوم

كيف نُفذت الضربة الأميركية على إيران؟ وما الأسلحة المستخدمة؟

نفذت واشنطن ضربات جوية على منشآت نووية إيرانية، مستخدمة قنابل خارقة للتحصينات وصواريخ توماهوك، استهدفت…

اخر الاخبار منذ يومين

حرب إسرائيل وإيران.. ترامب يتحدث عن وقف إطلاق نار في الساعات القادمة

دخلت الحرب الإسرائيلية الإيرانية يومها الـ12، وقال الرئيس الأميركي دونالد ترامب إن اتفاقا تاما جرى…

اخر الاخبار منذ يوم واحد

موقع والا: واشنطن زودت إسرائيل بمعلومات عن أهداف إيرانية

22/6/2025-|آخر تحديث: 23:23 (توقيت مكة)نقل موقع والا الإسرائيلي -اليوم الأحد، عن مسؤولين أميركيين وإسرائيليين- قولهم…

اخر الاخبار منذ يومين

استمرار مشاهد كوغار تبقي أجزاء من Whistler Blackcomb مغلقة

ستبقى مساحات كبيرة من ويسلر بلاككومب مغلقة مرة أخرى يوم الاثنين بعد المزيد من مواجهات…

كندا منذ يومين

ترامب يعلن وقفا تاما وشاملا للحرب بين إسرائيل وإيران

24/6/2025-|آخر تحديث: 04:02 (توقيت مكة)أعلن الرئيس الأميركي دونالد ترامب عن اتفاق تام بين إسرائيل وإيران…

اخر الاخبار منذ يوم واحد

اكتشف المزيد

  • صورة اليوم
  • مقالات رأي
  • اخر الاخبار
  • رائج اليوم
  • النشرة البريدية

مقالات ذات صلة

يقول مونتي دي باسشي في إيطاليا إن البنك المركزي الأوروبي قد وافق على استحواذ Mediobanca

شركات

يزن رئيس EDF مبيعات الأصول حيث تضغط باريس للتركيز النووي الجديد

شركات

يقول ترامب إن المادة 5 من الناتو لديها “تعريفات عديدة” ، قمة مثيرة للقلق

شركات

لماذا يخشى الناتو الأسوأ كما يقرر ترامب دعمنا لأوروبا

شركات

تثبت القدرة على التكيف مع القطاع القانوني مفتاح النجاح

شركات

محامون مبتكرون: 20 عامًا

شركات

قامت تايوان بزيادة الرهان في الحرب الباردة على الرقائق

شركات

المملكة المتحدة لشراء طائرات الولايات المتحدة قادرة على حمل أسلحة نووية

شركات
مصدرك الأول لآخر الاخبار العالمية
Facebook Twitter Youtube Instagram Linkedin

2023 © المراقب. جميع الحقوق محفوظة.

روابط هامة

  • الرئيسية
  • من نحن
  • سياسة الخصوصية
  • اعلن معنا
  • اتصل بنا

أهم الأقسام

  • ثقافة وفنون
  • سياحة وسفر
  • سياسة
  • صحة
  • اقتصاد

نرشح لك

تايلور سويفت وترافيس كيلس تتمتع بموعد ناشفيل المزدوج مع BFF Abigail وزوجها
DHS يدافع عن تصرفات الضباط في فيديو سانتا آنا للاعتقال
شاهد.. ولاء الشريف تنشر صورا من عطلتها الصيفية

صحيفة المراقب هي صحيفة يومية عربية تهتم بآخر اخبار المملكة العربية السعودية والخليج العربي والشرق الأوسط والعالم. تابع معنا اخر اخبار الاقتصاد والرياضة والسياسة واهم القضايا التي تهم المواطن العربي.

Welcome Back!

Sign in to your account

نسيت كلمة المرور؟