فتح Digest محرر مجانًا
تختار رولا خالاف ، محررة FT ، قصصها المفضلة في هذه النشرة الإخبارية الأسبوعية.
بحلول عام 2035 ، سيكون ما يقرب من ثلث سكان الصين أكثر من 60 عامًا. تشكل القوى العاملة الشابة المتقلبة تحديًا للسياسة للبلاد ، وخاصة بالنسبة لمحركات النمو التقليدية مثل التصنيع. ومع ذلك وسط هذه المخاوف الأوسع ، يستمر قطاع واحد في التأمين: التأمين.
إن نفس اتجاه الشيخوخة الذي يهدد الإنتاجية ويؤدي إلى نظام الضمان الاجتماعي الخاص به هو أيضًا زيادة الطلب على منتجات التأمين المصممة على الصحة والتقاعد. على عكس القطاعات المرتبطة بدورات التجارة المتقلبة ، تستفيد شركات التأمين على الحياة والشركات الصحية من الرياح الديموغرافية طويلة الأجل. من المتوقع أن تقود الصين أكثر من ربع نمو قسط عالمي حتى عام 2030 ، وفقًا لتقديرات BAIN.
في الوقت نفسه ، برزت صناعة التأمين كواحد من أقدم وأهم المستفيدين من ثورة الذكاء الاصطناعي. التأمين موضع بشكل خاص للاستفادة من تحليلات البيانات المتقدمة والتعلم الآلي لمخاطر الأسعار بشكل أكثر دقة وتقديم تغطية شخصية. تستخدم شركات التأمين التي تحركها AI هذه التقنيات لتقديم حلول مخصصة من خلال تحليل بيانات المستخدم مثل المقاييس الصحية وعادات نمط الحياة لضبط السياسات والأسعار ديناميكيًا. هذا التحول الرقمي واضح بالفعل في النمو السريع لشركات التأمين والوسطاء عبر الإنترنت التي تعتمد على التكنولوجيا في الصين.
أحد الأمثلة الرئيسية هو Yuanbao ، الذي يستخدم أكثر من 4000 نموذج من الذكاء الاصطناعي لتحليل بيانات الصحة وأسلوب الحياة لمطابقة المستخدمين مع منتجات التأمين المخصصة. ارتفعت المبيعات حوالي ثلثي العام الماضي وقائمة الولايات المتحدة الأخيرة ، وهي خطوة نادرة بالنظر إلى الضغوط الحاسمة والتوترات الجيوسياسية ، يجب أن تعطيها دفعة حيث تسعى إلى التوسع.
وفي الوقت نفسه ، قد يتخلف العمالقة المؤسسون في الابتكار الرقمي ، لكنهم يظلون بعضًا من أكثر الأسماء أمانًا والأكثر استقرارًا في هذا القطاع. تضاعفت الصين لايف ، وهي واحدة من أكبر أرباحها في البلاد ، أكثر من ربحها الصافي إلى 106.9 مليار يوان (14.7 مليار دولار) العام الماضي ، بدعم من نمو قوي. بلغت نسبة الملاءة الأساسية لها 153 في المائة ، أعلى بكثير من المعايير التنظيمية في الصين. يعكس ارتفاع الأرباح بنسبة 40 في المائة في الربع الأول من هذا العام الزخم المستمر.
على الرغم من نقاط القوة هذه ، فإن القطاع لا يخلو من التحديات. لقد ضغطت أسعار الفائدة المنخفضة على عائدات الاستثمار ، مما يقوض مصدرًا رئيسيًا للربحية. وفي الوقت نفسه ، تعرض نماذج التوزيع التقليدية القائمة على الوكيل ضغوطًا من الاضطراب الرقمي ، مما يجبر شركات التأمين على إنفاق المزيد لتوليد نفس المستوى من الأعمال التجارية الجديدة. جنبا إلى جنب مع ارتفاع المنافسة ، هذه التحديات تأثرت على أسعار أسهم القطاع في الأشهر الأخيرة.
ومع ذلك ، مع تفقد الأعمار السكانية في الصين ومحرك التصنيع الزخم ، فإن القطاعات التي يمكنها الاستفادة من التغيير الديموغرافي والابتكار الرقمي ستبرز كبقع مضيئة نادرة. التأمين هو واحد من القلائل التي تقع في هذا التقاطع.
