ابق على اطلاع بالتحديثات المجانية
فقط قم بالتسجيل في صناديق التحوط ملخص myFT – يتم تسليمه مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.
خفضت صناديق التحوط Citadel وDE Shaw حيازاتها في Nvidia قبل هبوط سوق الأسهم هذا الشهر بينما أضافت Renaissance وMarshall Wace إلى مراكزها، في إشارة إلى الانقسامات الحادة بين المديرين حول آفاق شركة صناعة الرقائق العملاقة.
وبحسب التقارير التنظيمية الأميركية، تخلصت سيتادل، أنجح صندوق تحوط على الإطلاق، من نحو تسعة ملايين سهم في الربع الثاني من هذا العام لترفع حيازتها إلى 300 مليون دولار في نهاية يونيو/حزيران، انخفاضا من مليار دولار في نهاية مارس/آذار. وخفضت دي.إي شو حيازتها إلى أكثر من النصف لتبلغ قيمتها 1.4 مليار دولار من الأسهم بحلول نهاية يونيو/حزيران.
كما قامت شركة إليوت مانجمنت التابعة لبول سينجر، والتي حذرت المستثمرين مؤخرًا من أن إنفيديا كانت في “فقاعة” وأن الذكاء الاصطناعي “مبالغ فيه”، بالتخلص من كامل حصتها البالغة 50 ألف سهم.
ومع ذلك، قامت شركة Renaissance Technologies، التي أسسها الملياردير جيم سيمونز، بشراء 1.5 مليون سهم، لترتفع حيازتها إلى 7 ملايين سهم، بقيمة 867 مليون دولار، بحلول نهاية يونيو. واشترت شركة Marshall Wace التي يقع مقرها في لندن حوالي 3.7 مليون سهم لتقييم حيازتها عند 1.5 مليار دولار.
دفع الاهتمام المحموم من جانب المستثمرين سهم إنفيديا إلى الارتفاع بنسبة 150% في النصف الأول من هذا العام، بعد أن تضاعفت أسهمها أكثر من ثلاثة أمثالها في العام الماضي، حيث أدى الطلب على بناء قدرات الذكاء الاصطناعي إلى دفع الطلبات الضخمة على أشباه الموصلات المتقدمة للشركة.
ولكن في الهزيمة التي تعرضت لها السوق في وقت سابق من هذا الشهر، فقدت العملة الرقمية نحو 400 مليار دولار من قيمتها في غضون دقائق، مع ذعر المستثمرين إزاء آفاق الاقتصاد العالمي، على الرغم من أن الانتعاش اللاحق استعاد بعضاً من قيمتها منذ أعلى مستوى لها في يونيو/حزيران.
وقال كيفن جوردون، كبير استراتيجيي الاستثمار في تشارلز شواب، “كانت أسهم التكنولوجيا ملاذًا للمستثمرين وكان الناس يتجهون نحوها على طول الطريق”، مضيفًا أن التداول المزدحم “أدى إلى تفاقم تحركات (سعر السهم) نحو الهبوط”.
وقد تم الكشف عن هذه المواقف في التقارير التنظيمية الأميركية الفصلية التي قدمتها والتي أعطت لمحة عامة عن حيازات صناديق التحوط في نهاية يونيو/حزيران. ومن غير الواضح متى وبأي سعر قامت صناديق التحوط بتداول أسهم إنفيديا، وما إذا كانت قد غيرت مواقفها بحلول وقت عمليات البيع المكثفة في أغسطس/آب.
وقد قامت صحيفة فاينانشال تايمز بتحليل ملفات قدمتها 23 شركة تحوطية كبرى إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية، وتبلغ قيمة استثماراتها الإجمالية في الأسهم الأمريكية 1.4 تريليون دولار. وأظهرت الملفات أن هذه الشركات باعت في المتوسط نحو 6% من استثماراتها في إنفيديا.
استحوذت شركتا Man Group وTwo Sigma بشكل جماعي على 600 ألف سهم إضافي من Nvidia بحلول نهاية شهر يونيو.
ومن بين الأعضاء الآخرين في ما يسمى بأسهم التكنولوجيا العملاقة السبع الرائعة، أضافت الصناديق في المتوسط إلى مراكزها في أبل ومايكروسوفت بينما تخلت عن بعض حيازاتها في ألفابت وأمازون وميتا وتيسلا.
وتكشف الوثائق أيضاً أن صندوقي التحوط باوبوست ومارشال وايس حصلا على أسهم بقيمة 30 مليون دولار و20 مليون دولار على التوالي في هيربالايف، شركة التسويق المتعدد المستويات التي كانت موضوع رهان قصير بقيمة مليار دولار فاشل من قبل بيل أكمان من بيرشينج سكوير قبل أكثر من عقد من الزمان. ويعني البيع على المكشوف المراهنة على انخفاض سعر السهم.
وهبطت أسهم هيربالايف في السنوات الأخيرة، حيث وصلت إلى أدنى مستوى لها في 15 عامًا خلال الربع الثاني من هذا العام، في حين انخفضت القيمة السوقية إلى حوالي 800 مليون دولار، حيث تخضع الشركة لإعادة هيكلة.
وفي أماكن أخرى، قامت صناديق مثل Qube Research ببناء مراكز في Robinhood. وكانت منصة الاستثمار بالتجزئة في قلب جنون “أسهم الميم” أثناء جائحة فيروس كورونا.
وارتفعت أسهم Gamestop، أحد الأسهم في قلب الجنون، خلال الربع الثاني من هذا العام بعد أن بدأ المستثمر كيث جيل، المعروف باسم Roaring Kitty، في النشر على X لأول مرة منذ عام 2021 قبل الإعلان عن حصة بقيمة 260 مليون دولار في شركة بيع ألعاب الفيديو.
ورفضت شركات مان جروب ومارشال وايس وتو سيجما ورينيسانس التعليق. ولم تستجب شركات باوبوست وسيتاديل ودي إي شو وكيوب وفايكنج جلوبال لطلب التعليق.
