لعدة أشهر، كانت الشائعات تدور حول الوضع المالي لشركة العقارات النمساوية العملاقة Signa. لذا فإن مؤسسها رينيه بينكو قام بأحد الأشياء التي كان يتقنها على أفضل وجه: لقد أقام حفلة.
تدفقت الشمبانيا تحت أضواء عيد الميلاد في فندق إنترالبن الفاخر للغاية في تيلفز، أعلى مدينة إنسبروك، عاصمة تيرول في غرب النمسا حيث يقع مقر سيجنا، ومسقط رأس الملياردير.
Boney M، إحساس الديسكو المعروف بأغاني السبعينيات مثل بابا كول و راسبوتين، موظفين فخمين. وألقى بينكو المتحدي كلمة.
وقال الحاضرون إن رجل الأعمال سعى إلى إبراز صورة القوة التي وعدت بمستقبل أكثر ربحية مما قدمه الماضي لإمبراطوريته العقارية المترامية الأطراف.
لكن في النهاية، وصلت الشائعات إلى بنكو، وهو رجل أعمال يتمتع بشخصية كاريزمية حقق أول مليار له قبل سن الأربعين.
وفي يوم الأربعاء، بعد مرور ما يقرب من عام على تلك الحفلة، أعلنت شركة سيجنا، وهي واحدة من أبرز شركات تطوير العقارات الفاخرة في أوروبا بأصول تصل قيمتها إلى 27 مليار دولار، أنها ستجري إعادة هيكلة عاجلة. في هذه العملية، أُجبر بينكو على الخروج من مجلس الإدارة من قبل المستثمرين المشاركين من الأقلية.
إن Signa ليس اسمًا مألوفًا، ولكن العديد من أصوله هي: مبنى كرايسلر في نيويورك، ومتجر سيلفريدجز متعدد الأقسام في لندن، وما يعادله في برلين KaDeWe، وعدد لا يحصى من المشاريع الأخرى ذات القيمة العالية في بعض أغلى العقارات الحضرية في العالم. .
لا يزال حجم ديون سيجنا غير واضح. إنهم يصلون إلى المليارات، وفقًا لشخصين مطلعين على الميزانية العمومية للشركة.
وفقا لإحدى وثائق سيجنا التي اطلعت عليها صحيفة فاينانشيال تايمز، كان من المقرر أن تسدد سيجنا هولدنج – المحور المركزي لشبكة الشركات – 1.3 مليار يورو من الاقتراض هذا العام وحده.
هيكل ملكية الشركة معقد: العديد من ديون شركة سيجنا، بما في ذلك مئات الملايين التي أقرضتها البنوك الأوروبية، على نطاق أثار قلق البنك المركزي الأوروبي، مضمونة مباشرة ضد الممتلكات الفردية، وفقا لاثنين من مقرضي شركة سيجنا. البعض الآخر ليس كذلك.
لا تزال مؤسسة بنكو هي المالك الأكبر من خلال شبكة من الصناديق والشركات القابضة في النمسا وليختنشتاين وفي الخارج، وفقًا لسيجنا. لكن أصبح من الواضح في الأشهر الأخيرة، مع تزايد الحاجة إلى جمع رأس مال جديد، أن بعض المستثمرين المشاركين معه أصبحوا غير راضين عن الطريقة التي كان يدير بها أعماله.
إن كون مستثمري Signa يشملون بعضًا من أغنى العائلات في أوروبا هو شهادة على مهارات Benko كبائع ومسوق شبكي – وعلى السنوات التي كانت فيها المجموعة آلة لا تقاوم لكسب المال.
يقرأ كتاب المساهمين مثل من يكون من والرأسمالية الأوروبية: ومن بينها عائلة بيجو الفرنسية؛ تتراباك’س Rausings؛ قطب الخدمات اللوجستية كلاوس مايكل كوهني؛ ورولاند بيرجر، مؤسس شركة الاستشارات الإدارية الدولية التي تحمل اسمه؛ كرسي مجموعة الشوكولاتة السويسرية Lindt & Sprüngli Ernst Tanner؛ الصناعي النمساوي هانز بيتر هاسلشتاينر؛ وقطب أغذية الحيوانات الأليفة تورستن تولير. حتى ورثة أسطورة سباقات الفورمولا 1 النمساوية نيكي لاودا يمتلكون أسهمًا.
والرجل الذي تم جلبه للتوسط بين احتياجاتهم، والاحتفاظ بحقوق التصويت لبنكو في الوقت الحالي، في حين يحاول دعم الموارد المالية لشركة سيجنا، هو خبير إعادة الهيكلة الألماني أرندت جيويتز. وكان آخر مشروع كبير له هو المساعدة في إعادة هيكلة وإنقاذ لوفتهانزا في عام 2020.
وقال جيويتز في بيان يوم الأربعاء: “الهدف هو إيجاد حلول طويلة الأجل، ولهذا السبب من المسؤول والضروري البدء في عملية توحيد شاملة للشركة الآن”. وأعلن جيويتز (54 عاما) يوم الجمعة عن تعيين رالف شميتز “رئيسا لإعادة الهيكلة” للمجموعة.
وقال جيويتز: “الهدف هو وضع خطة للخطوات الرئيسية لإعادة الهيكلة بحلول نهاية نوفمبر وتقديمها إلى المساهمين”. “يجب اختبار جميع مجالات مجموعة Signa.”
رفضت سيجنا التعليق على هذا المقال. ولم يتسن الوصول إلى بنكو للتعليق.
وقال جيويتز إنه يعتقد أن جودة الأصول الأساسية لشركة Signa كانت سليمة. لكنه قد لا يتجنب الألم المالي: إذ يتعين على المسؤول التنفيذي إما جمع رأس مال جديد أو بيع الأصول في سوق العقارات التجارية المتوترة بفِعل ارتفاع أسعار الفائدة وعدم تضاؤل عدد الوظائف الشاغرة في المكاتب.
ثم هناك مشكلة المشاريع الكبيرة غير المكتملة، مثل مشروع إلبتاور في هامبورج – الذي افتتحه المستشار الألماني الحالي أولاف شولتز عندما كان لا يزال عمدة المدينة – ومشروع تطوير متجر لامار الفاخر متعدد الأقسام في فيينا، وكلاهما تم إطلاقهما قبل الانكماش العقاري.
ومع ذلك، فإن قضية Geiwitz الأكثر إلحاحًا يمكن أن تكون سندات خاصة بقيمة 200 مليون يورو أصدرتها شركة Signa ومن المقرر سدادها في نهاية هذا الشهر.
ويتسابق المنظمون الماليون لتحديد مدى الضرر المالي المحتمل ومن سيتضرر. بدأ البنك المركزي الأوروبي العام الماضي في مطالبة البنوك الأوروبية بالإبلاغ عن تعرضاتها لـ Signa، ومنذ ذلك الحين كثف مراقبته، وفقًا لمسؤولي مؤسسة فرانكفورت. في أغسطس، طلب البنك المركزي الأوروبي من المقرضين البدء في تخصيص مخصصات للخسائر المحتملة.
البنوك النمساوية معرضة للخطر بشكل خاص، وعلى رأسها رايفايزن، أكبر بنك في البلاد، وفقا للجهات التنظيمية المالية.
وسعى البنك الذي يقع مقره في فيينا إلى طمأنة شركائه التجاريين والمساهمين بشأن تعرضه للمجموعة العقارية. ويتم تأمين الكثير من قروضها مقابل عقارات تقول إنها تبالغ في ضمان تعرضها للخطر.
وقال متحدث باسم بنك الاحتياطي الهندي إنه لا يستطيع التعليق على شؤون العملاء.
وقد تظهر المجموعة التايلاندية المركزية، التي تشارك في ملكية بعض العقارات الأكثر قيمة في إسطبل سيجنا، مثل مبنى كرايسلر في نيويورك ومتجر سيلفريدجز البريطاني، كمشتري محتمل.
قال أحد الأشخاص المقربين من Signa إن شركة Signa المتعطشة للنقود قد تجد نفسها على استعداد لقبول عرض منخفض لإنقاذها.
في هذه الأثناء، في موطنه الأصلي النمسا، يتم التعامل مع مشاكل بنكو بسعادة من قبل البعض.
ولطالما كان هذا الرجل البالغ من العمر 46 عامًا عنصرًا أساسيًا في المشهد المجتمعي في فيينا، حيث كان يرعى المشاهير والسياسيين. مسؤولون مقربون من المستشار السابق سيباستيان كورتس أطلقوا على بينكو مازحين لقب “السيد 64 مترا”، في إشارة إلى اليخت الموجود في البحر الأدرياتيكي الذي كانوا يجدون أنفسهم أحيانا مدعوين على متنه.
كان أحد الأحداث السنوية البارزة هو حدثه تورجيلين – احتفال تقليدي بمهرجان نوفمبر من تيرول استورده بنكو إلى فيينا وتحول إلى حدث مجتمعي فخم.
لكن شهرة بنكو جعلته هدفاً أيضاً. ورغم عدم توجيه أي اتهامات إليه، إلا أنه يتم التحقيق معه كجزء من تحقيق نمساوي واسع النطاق في الفساد الحكومي. وداهمت الشرطة النمساوية مقر شركة سيجنا في إنسبروك في أكتوبر الماضي.
كما تصاعد الغضب الشعبي بشأن أساليب العمل التي يتبعها بنكو. وقد تم إفلاس سلسلتين أوروبيتين كبيرتين للبيع بالتجزئة، وهما جاليريا كارشتات كاوفهوف الألمانية وكيكا/لاينر النمساوية، في العام الماضي.
وفي عام 2018، اشترى بنكو ربع أكبر صحيفة في النمسا، وهي صحيفة التابلويد كرونين تسايتونج – وأوضح أنه يريد المزيد من السيطرة. وهذا ما وضعه في صراع مع مالك الأغلبية – عائلة ديشاند، التي يعمل كريستوف ديشاند فيها أيضًا كمحرر للصحيفة.
لقد كان كرون, كما هو معروف، كان ذلك أول من كشف عن رحيل بينكو من الإمبراطورية التي بناها. وأعلن أن “هذا هو ناقوس الموت”.
