فتح Digest محرر مجانًا
تختار رولا خالاف ، محررة FT ، قصصها المفضلة في هذه النشرة الإخبارية الأسبوعية.
وافقت الصناعات الصناعية في الولايات المتحدة على الصناعات والتدفقات على اندماج قدره 19 مليار دولار ، في دفعة لإنشاء مزود رائد للمنتجات والخدمات التي تتناول حركة السوائل والغازات للقطاعات بما في ذلك LNG والطاقة النووية ومراكز البيانات.
تتخصص Chart في التعامل مع الغاز والسوائل في درجات حرارة منخفضة للغاية تهدف إلى حد كبير إلى العملاء الصناعيين ، بينما يلبي Flowserve شركات المياه والمواد الكيميائية ، حيث تقدم المضخات والأصمامات والأختام ومنتجات التحكم في التدفق.
تم تأطير الصفقة التي تبلغ قيمتها 19 مليار دولار ، والتي تشمل الديون ، من قبل الشركتين على أنها عملية دمج متساوية وستساعدها على التنافس مع مجموعات أكبر في قطاع المعالجة الصناعية ، بما في ذلك المنافسين الأمريكيين باركر هانيفين وإينجرسول راند ودوفر.
كجزء من الصفقة ، التي تم الإعلان عنها يوم الأربعاء ، سيتلقى مساهمي الرسم البياني 3.1 سهم تدفقات لكل سهم موجود يمتلكونه ، مما يتيح لهم السيطرة على 53.5 في المائة من المساهمين المشتركين في المجموعة المدمجة.
سيدير Scott Rowe ، الرئيس التنفيذي لشركة Flowserve ، الشركة المشتركة ، وسيصبح الرئيس التنفيذي لشركة Chart's Jill Evanko رئيسًا للمجلس. وقال رو إن الاندماج سيعطي الكيان الذي تم تشكيله حديثًا “النطاق والمرونة” ، بما في ذلك توصيل ما يصل إلى 300 مليون دولار من تآزر التكلفة على مدار ثلاث سنوات.
تم إنشاء المجموعة المدمجة – التي ستكون مقرها الرئيسي في دالاس ، تكساس ، ويتم منحها اسمًا جديدًا – حوالي 8.8 مليار دولار من الإيرادات في 12 شهرًا حتى نهاية شهر مارس. جاء أكثر من خمسي ذلك من خدمات ما بعد السوق ، مثل الإصلاحات والصيانة والترقيات.
تأتي الصفقة مع تباطؤ نشاط عمليات الدمج والاستحواذ بشكل كبير في الأشهر الأخيرة حيث تتصارع الشركات ، وخاصة في قطاع الصناعات ، مع تداعيات السياسة على سلاسل التوريد العالمية المعقدة.
أخبر المديرين التنفيذيون في Flowserve المحللين في أبريل أن “الغالبية العظمى” لمنتجاتها المباعة في الولايات المتحدة يتم تصنيعها وتجميعها محليًا. وبالمثل ، قال Chart إنها “في المقام الأول” تصنع في الصين للصين والولايات المتحدة للولايات المتحدة.
خلال أحدث مكالمات الأرباح ، قال Flowserve إن التأثير الإجمالي للسياسة التجارية للرئيس دونالد ترامب على الأرباح دون أي تغييرات أو تخفيفات سيكون بين 90 مليون دولار و 100 مليون دولار ، في حين أن الرسم البياني يقدر أنها ستكون حوالي 50 مليون دولار.
انخفضت أسهم الرسم البياني بنسبة 7.2 في المائة في صباح الأربعاء في وول ستريت ، في حين انخفضت Flowserve بنسبة 4 في المائة ، مما أعطى مجموعات السوق 6.8 مليار دولار و 6.3 مليار دولار على التوالي.
وقالت الإدارة إنهم يتوقعون أن يتم إغلاق الصفقة في الربع الرابع من هذا العام وتحقيق تآزر الإيرادات مع مرور الوقت ، مما يوفر حوالي 2 في المائة في نمو إضافي.
