أدت بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية لشهر نوفمبر/تشرين الثاني التي جاءت أقوى من المتوقع، والتي صدرت في وقت سابق من يوم الخميس، إلى انخفاض مفاجئ بنحو 1500 دولار في سعر بيتكوين (BTC) من أقل بقليل من 43000 دولار إلى حوالي 41500 دولار.
على ما يبدو، فإن البيانات، التي أظهرت قفزة غير متوقعة على أساس شهري في مبيعات التجزئة الرئيسية والأساسية الشهر الماضي، أثارت بعض عمليات البيع الخوارزمية، ربما انعكاسا للمخاوف من أن البيانات القوية قد تؤدي إلى تقليص السوق للرهانات الأخيرة على أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيبدأ في خفض أسعار الفائدة. أسعار الفائدة العام المقبل.
لكن سعر البيتكوين تعافى منذ ذلك الحين سريعًا إلى الشمال من مستوى 43000 دولار، مع عدم تفسير السوق الأوسع لأحدث البيانات الأمريكية بهذه الطريقة على الإطلاق.
على العكس من ذلك، تستمر أسعار الأسهم الأمريكية في الضخ يوم الخميس بينما تستمر عوائد السندات الحكومية الأمريكية ومؤشر الدولار الأمريكي (DXY) في الانخفاض، حيث يواصل المستثمرون التسعير تحسبًا لبدء دورة خفض أسعار الفائدة الفيدرالية في غضون بضعة أشهر. مع بداية عام 2024.
أعلن بنك الاحتياطي الفيدرالي سياسته النقدية يوم الأربعاء، حيث أبقى أسعار الفائدة دون تغيير عند 5.25-5.5٪ كما كان متوقعا.
لكن التوقعات المحدثة للاقتصاد وأسعار الفائدة الصادرة عن البنك المركزي الأمريكي تتنبأ باستمرار تراجع التضخم في العام المقبل وثلاثة تخفيضات في أسعار الفائدة، ومن هنا تظهر التحركات الأخيرة عبر المشهد الكلي.
وصل مؤشر S&P 500 للتو إلى أعلى مستوياته لهذا العام عند 4700 نقطة وهو مجرد ارتفاع طفيف عن الارتفاعات القياسية التي سجلها في أوائل عام 2022، وانخفض عائد السندات الحكومية الأمريكية لأجل 10 سنوات بنحو 30 نقطة أساس في يومين ووصل للتو إلى أدنى مستوياته منذ يوليو في ظل 4.0% وانخفض مؤشر DXY للتو إلى أدنى مستوياته في عدة أشهر تحت 102.
تعكس التحركات في فئات الأصول التقليدية سوقًا تراهن على سياسة نقدية أسهل من بنك الاحتياطي الفيدرالي، مما يعني انخفاض أسعار الفائدة وزيادة السيولة، وهو مزيج كان تاريخيًا صعوديًا للغاية بالنسبة لبيتكوين.
لهذا السبب تمكنت Bitcoin من تحقيق مثل هذا التعافي السريع من أدنى مستوياتها خلال اليوم.
هذا هو السبب وراء إمكانية وصول BTC قريبًا إلى أعلى مستوياتها السنوية الجديدة
على الرغم من التحول السريع خلال اليوم، لا يزال سعر بيتكوين أقل بأكثر من 3٪ من أعلى مستوياته السنوية التي بلغت حوالي 45000 دولار في وقت سابق من هذا الشهر.
أظهرت مؤشرات السوق المستقبلية المختلفة لبيتكوين، مثل معدل التمويل المرجح للفائدة المفتوحة الذي يدفعه المتداولون الذين يتخذون مراكز ذات رافعة مالية، أنه في الجولة السابقة من أعلى إلى أعلى مستوياتها السنوية، أصبحت الرافعة المالية في السوق مفرطة (على أساس قصير الأجل). ولذلك لم يكن مفاجئًا أن نرى تراجعًا في الرافعة المالية أدى إلى انخفاض الأسعار مرة أخرى في بداية هذا الأسبوع.
لكن أساسيات البيتكوين تظل بقوة لصالح الاتجاه الصعودي الجديد.
تعد الخلفية الكلية المذكورة أعلاه بمثابة رياح داعمة قوية في الوقت الحالي، في حين من المرجح أيضًا أن تستمر بيتكوين في الاستفادة من موضوعات مثل التفاؤل بشأن التبني المؤسسي مع ظهور صناديق بيتكوين المتداولة الفورية في أوائل عام 2024، وخفض معدل إصدار بيتكوين إلى النصف في أوائل عام 2024 وإمكانية انتخاب رئيس أكثر تأييدًا للبيتكوين في الولايات المتحدة العام المقبل.
يرسل تحليل الرسم البياني أيضًا إشارات صعودية قوية – وجد سعر BTC مؤخرًا دعمًا قويًا عند 21DMA والمستوى النفسي المهم 40.000 دولار، وهي علامة على أن شهية الشراء المنخفضة في السوق لا تزال قوية.
