تراجعت الأسهم الأوروبية عند الفتح يوم الخميس مع استعداد المتداولين لارتفاع متوقع في أسعار الفائدة من البنك المركزي الأوروبي ، بعد يوم من إشارة بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي إلى أنه قد يوقف قريبًا سياسته الخاصة بالزيادات القوية للحد من التضخم.
انخفض مؤشر Stoxx Europe 600 على مستوى المنطقة بنسبة 0.3 في المائة ، مع استبعاد جميع القطاعات للطاقة في المنطقة السلبية.
احتلت الأسهم المصرفية الصدارة بعد أن قالت شركة PacWest ، المقرض في كاليفورنيا ، إن الشركاء والمستثمرين المحتملين قد تواصلوا معها أثناء استكشافها لعملية بيع محتملة خلال أسوأ أزمة صناعية منذ عام 2008. وهبطت الأسهم في PacWest بنسبة 50 في المائة في التداول بعد ساعات العمل.
كانت Virgin Money من بين الأسوأ أداءً على Stoxx 600 ، حيث تراجعت بنسبة 7 في المائة بعد انخفاض الأرباح بمقدار الربع في الأشهر الستة حتى نهاية مارس. خسر مؤشر FTSE 100 في لندن 0.3 في المائة.
من المتوقع أن يرفع البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة إلى 3.25 في المائة ، في خطوة من شأنها أن تشير إلى تباطؤ من ارتفاعات متتالية نصف نقطة هذا العام. ارتفع المعدل الرئيسي للتضخم في منطقة اليورو للمرة الأولى في ستة أشهر إلى 7 في المائة في العام حتى أبريل ، على الرغم من انخفاض التضخم الأساسي للمرة الأولى منذ يونيو 2022.
ارتفعت العقود الآجلة للولايات المتحدة بعد أن رفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية إلى نطاق مستهدف جديد من 5 إلى 5.25 في المائة ، وهو أعلى مستوى منذ منتصف عام 2007. ارتفعت العقود التي تتبع مؤشر S&P 500 بنسبة 0.2 في المائة ، وارتفعت العقود التي تتبع مؤشر ناسداك للتكنولوجيا بنسبة 0.4 في المائة.
أزال البيان الأخير لمجلس الاحتياطي الفيدرالي التوجيه السابق الذي قال إن التضييق النقدي الإضافي “قد يكون مناسبًا” وشدد على أن نهج سياسته سيعتمد بشكل كبير على البيانات الاقتصادية.
وفي حديثه بعد قرار السياسة ، قال رئيس البنك جاي باول إن البنك المركزي لا يزال يتوقع أن يستغرق التضخم بعض الوقت للوصول إلى النطاق المستهدف. “نحن في اللجنة لدينا وجهة نظر مفادها أن التضخم سوف ينخفض ليس بهذه السرعة. . . إذا كانت هذه التوقعات صحيحة بشكل عام ، فلن يكون من المناسب خفض أسعار الفائدة.
قال المحللون إن التغييرات في بيان الاحتياطي الفيدرالي قد تشير إلى نهاية دورة التشديد الحالية. لكن بينما قامت الأسواق بتسعير العديد من التخفيضات في أسعار الفائدة قبل نهاية العام ، كانت الآراء متباينة بشأن احتمالية التخفيف الوشيك مع استمرار التضخم.
قال تاي هوي ، استراتيجي السوق في جي بي مورجان لإدارة الأصول: “من هنا ، قد لا يكون التباطؤ ، أو حتى الركود المعتدل ، كافياً لإقناع الاحتياطي الفيدرالي بعكس مسار السياسة قريبًا”.
قال راي شارما أونج ، مدير الاستثمار لحلول الاستثمار متعدد الأصول في Abrdn ، إن قضايا القطاع المصرفي – مثل الفشل الأخير لبنك First Republic – من غير المرجح أن تشكل تهديدًا منهجيًا ، لكن تشديد شروط الائتمان يمكن أن يؤثر بشكل كبير على نمو الولايات المتحدة و إجبار الاحتياطي الفيدرالي على اتخاذ إجراءات داعمة.
“بتوجيهات بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى الأمام. . . في إشارة إلى تحول قوي نحو الاعتماد على البيانات ، نتوقع أن يخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة عند حدوث ركود.
في أسواق السلع ، انخفض خام غرب تكساس الوسيط ، مؤشر الخام الأمريكي ، في البداية بنسبة 7.2 في المائة في آسيا بسبب مخاوف بشأن ركود محتمل ، لكنه عكس مساره وارتفع بنسبة 0.8 في المائة إلى 69.20 دولارًا للبرميل. وارتفع خام برنت ، وهو المعيار الدولي ، 1.1 بالمئة إلى 73.07 دولار.
كان مؤشر الأسهم الصيني CSI 300 ثابتًا عند العودة من عطلة ممتدة يوم الخميس ، كما كان الحال مع Kospi في كوريا الجنوبية و S & P / ASX 200 الأسترالي. كان مؤشر Hang Seng في هونغ كونغ هو المؤشر الرئيسي الوحيد الذي حقق أي مكاسب ، بزيادة 1.2 في المائة ، في حين أن الأسواق في اليابان كانت مغلقة لقضاء عطلة.
