ابق على اطلاع بالتحديثات المجانية
ببساطة قم بالتسجيل في تبادل الصناديق المتداولة myFT Digest – يتم تسليمه مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.
قدم يانوس هندرسون طلبًا لإطلاق أول صندوق متداول لالتزامات القروض المضمونة في أوروبا وسط تزايد الاهتمام بفئة الأصول.
تقدم مدير الأصول الأمريكي بطلب لتسجيل AAA CLO Ucits ETF ككيان قانوني في لوكسمبورغ، وفقًا لسجل عام.
يحمل الصندوق نفس اسم صندوق الاستثمار المتداول الذي يديره يانوس هندرسون في الولايات المتحدة، والذي كان لديه أصول تحت إدارته بقيمة 12.6 مليار دولار في نهاية أيلول (سبتمبر) الماضي، حسبما تظهر بيانات مورنينج ستار.
ويستثمر الصندوق الذي يقع مقره في الولايات المتحدة ما لا يقل عن 90 في المائة من أصوله في التزامات القروض المضمونة ذات التصنيف الائتماني AAA، وفقًا لكتيب الصندوق. إن التزام القرض المضمون، أو CLO، هو ضمان واحد مدعوم بمجموعة من الديون.
ورفض يانوس هندرسون التعليق على خططه.
تعد BlackRock وVanEck من بين العديد من شركات إدارة الأصول الأخرى التي أطلقت صناديق CLO ETFs في الولايات المتحدة، لكن المنتجات جديدة في السوق الأوروبية.
قال بريان آرمور، مدير الاستراتيجيات السلبية في Morningstar، إن صندوق CLO ETF التابع لشركة Janus Henderson، ومقره الولايات المتحدة، قاد “(انفجاراً) في شعبية” مثل هذه المنتجات في الولايات المتحدة، حيث اجتذب 11.5 مليار دولار من التدفقات الصافية هذا العام.
وقال: “كان هذا الركن من سوق صناديق الاستثمار المتداولة يحتفظ بأقل من 500 مليون دولار من صافي الأصول قبل ثلاث سنوات فقط، وارتفع إلى 18 مليار دولار اليوم وتسارعت الفائدة”.
أطلق مدير ائتمان الشركات المتخصص Fair Oaks Capital أول صندوق CLO ETF في أوروبا في سبتمبر، بعد الحصول على تصريح من الهيئة التنظيمية المالية في لوكسمبورغ لإطلاقه كفئة أسهم ETF لصندوق مشترك قائم.
تعد شركة Neuberger Berman من بين عدد صغير من الشركات التي أطلقت صناديق استثمار مشتركة أوروبية أو صناديق استثمار بديلة تستثمر في التزامات القروض المضمونة.
تأتي خطط التزامات القروض المضمونة لـ Janus Henderson في الوقت الذي تتطلع فيه شركة إدارة الأصول إلى ترسيخ نفسها في سوق صناديق الاستثمار المتداولة الأوروبية، بعد استحواذها على شركة Tabula Investment Management ومقرها لندن في وقت سابق من هذا العام.
أطلقت المجموعة الأمريكية أول صندوق استثماري متداول أوروبي لها الشهر الماضي من خلال استراتيجية أسهم عالية الاقتناع تدار بشكل نشط في اليابان.
وقال روجر طومسون، المدير المالي لشركة يانوس هندرسون، إن الشركة تخطط لإطلاق المزيد من صناديق الاستثمار المتداولة الأوروبية في الأشهر المقبلة.
وقال للمحللين في مكالمة هاتفية للأرباح الأسبوع الماضي: “نشعر أن لدينا الحق في الفوز في (صناديق الاستثمار المتداولة النشطة)”.
تدير المجموعة 21 مليار دولار من أصول صناديق الاستثمار المتداولة في الولايات المتحدة، حيث لديها أيضًا صندوق استثمار متداول يستثمر في التزامات القروض المضمونة المصنفة من B إلى BBB.
تقارير إضافية بواسطة فيبيكا ماير
*Ignites Europe هي خدمة إخبارية تنشرها FT Specialist للمحترفين العاملين في مجال إدارة الأصول. التجارب والاشتراكات متاحة في igniteseurope.com.
