تظهر الأبحاث أن القفزة في الاستثمار الموجه ذاتيًا كانت مدفوعة جزئيًا بزيادة في نفوذ المؤثرين الماليين ، ولكن كيف يمكن للمستثمرين معرفة ما إذا كانوا يتلقون نصائح سيئة من وسائل التواصل الاجتماعي؟
لقد بدأ هذا السؤال بالفعل في إرباك المنظمين. في أغسطس من العام الماضي ، أصدرت لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية تنبيهًا للمستثمر حول وسائل التواصل الاجتماعي والاحتيال في الاستثمار ، في حين أصدرت هيئة السلوك المالي في المملكة المتحدة تحذيراً الشهر الماضي إلى “أصحاب الدخل المالي” أنفسهم بشأن مخاطر الترويج لمخططات الثراء السريع غير القانونية.
“لا أعتقد أن هناك طريقة (لتمييز المؤثرين الجيدين عن السيئين). قال كيفن بافراث ، أحد الشخصيات البارزة المعروف باسم Meet Kevin ، لمشتركيه البالغ عددهم 1.87 مليون مشترك على YouTube ، والذي أطلق صندوقه الخاص للتداول في البورصة ، “يقول الناس أشياء سيئة عن الأشخاص الطيبين والأشياء الجيدة عن الأشخاص السيئين”.
بافراث نفسه مثال على ذلك. بعد فترة وجيزة من إطلاق MeetKevin Pricing Power ETF (PP) في ديسمبر من العام الماضي ، تورط بافراث بشكل غير متوقع في الفضيحة المحيطة بانهيار منصة تداول العملات المشفرة FTX.
قال بافراث إنه حصل على 289 ألف دولار من موافقات FTX. قال: “نتمنى أننا لم نعمل معهم أبدًا بعد فوات الأوان – الكثير من الصحافة السيئة ولم تكن لدينا أي فكرة ، ولا يمكننا أن نحصل عليها”.
تم تسميته كمدعى عليه في دعوى جماعية رفعها مستثمرون ضد مجموعة من المؤثرين على YouTube الذين روجوا لـ FTX.
ومع ذلك ، فإن بافراث غير معتاد بين أصحاب التأثر النهائيين من حيث أنه حصل على عدد من المؤهلات المالية ، بما في ذلك واحدة للعمل كمستشار مالي مرخص.
على عكسه ، فإن الجودة التي يشترك فيها معظم المؤثرين الماليين هي عدم حصولهم على تعليم مالي رسمي على الإطلاق.
قد يبدو هذا غريبًا ، لكنه قد يكون نتيجة ثانوية مؤسفة للقواعد الصارمة المتعلقة بالتسويق والتأييد التي تنطبق في جميع أنحاء العالم على مديري الأصول وغيرهم من المتخصصين الماليين.
كان المنظمون أنفسهم يحاولون سد فجوة التعليم – كان شهر القدرة المالية الوطنية الذي نظمته هيئة الأوراق المالية والبورصات في أبريل / نيسان هو أحدث مثال على ذلك – لكن مثل هذه الحملات تواجه معركة صعبة لجذب انتباه المستثمرين.
قدر تقرير من Performance Marketing World نُشر في أغسطس من العام الماضي أن المؤثرين الماليين شهدوا معدل نمو سنوي بنسبة 8 في المائة في عدد المتابعين في عام 2021 – ضعف النمو البالغ 4 في المائة لجميع المؤثرين الآخرين.
تعتمد تطبيقات الاستثمار الأحدث بشكل كبير على المؤثرين لنشر الكلمة حول خدماتهم. قال آدم ليس ، رئيس قسم التسويق في InvestEngine ، وهو تطبيق استثماري بريطاني يقدم فقط صناديق الاستثمار المتداولة ، إن الشركة عملت مع حوالي 80 شريكًا ، بما في ذلك مستخدمي YouTube والمدونين ومواقع التمويل الشخصي.
قال ليز إن حوالي 40 في المائة من التسويق تم إنفاقه على المؤثرين ، مثل جبير أحمد ، باحث ما بعد الدكتوراه في الهندسة الطبية الحيوية في يونيفرسيتي كوليدج لندن. إنه يكسب رسومًا عندما ينقر مشاهدو المحتوى الخاص به في InvestEngine على رابط يؤدي إلى تطبيق الاستثمار.
جذبت BlackRock انتباه الكثيرين في صناعة إدارة الأصول من خلال إشراك أحد المؤثرين في حملة تسويقية مبتكرة للرعاية. تضم مجموعة مقاطع الفيديو خمسة لاعبين مبتدئين في كرة السلة في الولايات المتحدة في مسودة الدوري الاميركي للمحترفين – وهي عملية اختيار تجتذب جمهورًا عريضًا عبر المجتمع الأمريكي.
يتم “تدريب” لاعبي كرة السلة من قبل المؤثرة على وسائل التواصل الاجتماعي لورين سيمونز ، والتي كانت سابقًا واحدة من أصغر المتداولين في وول ستريت ، والتي تعرفهم على مبادئ الاستثمار التي قد توجههم إلى كيفية استثمار أموال الرعاية التي يتلقونها كجزء من الحملة.
قالت مونيك لو ، رئيسة iShares للاستثمار والتسويق المباشر في الأمريكتين: “تم تصميم iShares Future Baller $ عمدًا عند نقطة تقاطع الاستثمار وكرة السلة لتعريف المستثمرين الشباب والجدد بعلامة iShares التجارية”.
“أظهر بحثنا أن الرياضة هي نقطة شغف رئيسية لجمهورنا المستهدف وأن الحملة سمحت لنا بمقابلتها أينما كانوا “.
وبحسب شركة بلاك روك ، فقد تم مشاهدة مقاطع الفيديو الخاصة بالحملة 192 مليون مرة.
قامت شركة BrokerChooser الاستشارية بقياس عمليات فتح الحسابات الجديدة لدى 17 وسيطًا يستخدمهم مستثمرون في الولايات المتحدة وأوروبا والمملكة المتحدة وعالميًا ، تم اختيارهم لحجمهم وطول عمرهم وشفافيته في البيانات.
كان لدى الوسطاء حوالي 43 مليون حساب تجزئة في عام 2020 ، لكن هذا الرقم قفز بنسبة 120 في المائة إلى حوالي 94 مليونًا بحلول نهاية عام 2021. تباطأ النمو منذ نهاية الوباء. كان هناك حوالي 121 مليون حساب تجزئة في نهاية الربع الأول من هذا العام.
والأكثر إثارة للدهشة هو القفزة في التداولات المنفذة لدى هؤلاء الوسطاء ، التي ارتفعت بأكثر من 300 في المائة من 887 مليون في عام 2019 إلى 3.6 مليار في عام 2020 وبلغت ذروتها عند 5 مليارات في عام 2021 قبل أن تتراجع خلال ظروف السوق المعاكسة في العام الماضي.
إذا كان البحث النوعي من FCA في المملكة المتحدة هو أي شيء يجب القيام به ، فإن هذا النمو الهائل في حسابات التجزئة يمكن أن يشير إلى حاجة ملحة لتعليم أفضل.
كان احتمال استخدام المجموعة الجديدة من المستثمرين الموجهين ذاتيًا الذين درستهم أكثر من ضعف احتمال استخدام YouTube ووسائل التواصل الاجتماعي للحصول على معلوماتهم من أولئك الذين كانوا يستثمرون لفترة أطول.
ولكن كيف يثق المستثمرون بما يشاهدونه؟
يدرك أحمد جيدًا تضارب المصالح المحتمل ويحذر من المخاطر التي يواجهها المستثمرون الموجهون ذاتيًا في استهلاك محتوى الوسائط الاجتماعية.
قال “إذا أصبحت مبدعًا متفرغًا ، أعتقد أن ذلك سيكون تضاربًا في المصالح” ، مضيفًا أنه يعتقد أنه في مثل هذه الظروف سيكون من الصعب أن يظل صادقًا مع جمهوره.
وقال إن إحدى النصائح التي يمكن أن يقدمها حول كيفية تجنب منشئي المحتوى غير الأخلاقي على وسائل التواصل الاجتماعي ستكون الابتعاد عن أي شخص يحاول نقل شعور بالإلحاح.
وقال إن قاعدة الإبهام العامة قد تكون أيضًا البحث عن الشفافية حول كيفية كسب المبدعين لأموالهم.
لكن كما يشير بافراث ، هناك القليل من التنظيم على وسائل التواصل الاجتماعي. “بمجرد أن أذكر ETF الخاص بي:” تحقق من ETF الخاص بي ، إنه صندوق ETF الخاص بتسعير الأسعار. . “. فقاعة! يجب أن تذهب إلى التنظيم. لكن حتى ذلك الحين أنا منفصل تمامًا ولا أحد يتحقق من أي شيء أعتقد أنه سيء. أعني ، أحاول أن أبذل قصارى جهدي “.
